文 | 極點(diǎn)商業(yè)評(píng)論 孫天宇
編輯 | 楊 銘
將鑲嵌在高級(jí)金屬框架中的精致屏幕緩緩展開，可以得到一塊10.2英寸的寬闊操作界面，宛如將一臺(tái)平板電腦隨時(shí)握在手中。
炎熱夏日尾聲，華為向全球電子消費(fèi)市場(chǎng)投下了一枚重磅“炸彈”——發(fā)布全球首款三折疊屏手機(jī)Mate XT非凡大師，賦予移動(dòng)電子終端設(shè)備多樣形態(tài)。
早在8月，華為技術(shù)有限公司常務(wù)董事、終端BG董事長(zhǎng)、智能汽車解決方案BU董事長(zhǎng)余承東，就在一次飛行途中被拍到使用三折疊屏手機(jī)，該手機(jī)全部展開時(shí)，其內(nèi)屏遠(yuǎn)超市面上常見的折疊屏大小。在董宇輝的直播間中余承東也曾暗示，“下一代的折疊屏，別人都能想得到，但做不出來。我們已經(jīng)想了五年了，終于可能快要出來了?！?/p>
剛剛過去的9月10日，靴子終于落地。華為在深圳灣體育中心“春繭”體育館舉行發(fā)布會(huì)。會(huì)上，余承東宣布，華為正式發(fā)布全球首款三折疊屏手機(jī)Mate XT非凡大師。
據(jù)悉，這款三折疊屏手機(jī)主要面向商務(wù)人士，售價(jià)為19999元起 。9月7日開始線上預(yù)約，9月20日開售。截至14日16時(shí)，也就是發(fā)布4天后，已超593萬人為此“折腰”，在華為商城中預(yù)約搶購(gòu)。
有資深數(shù)碼kol認(rèn)為，9月19日預(yù)約才結(jié)束，按當(dāng)前熱度，又適逢中秋國(guó)慶兩大假期，看上去超700萬預(yù)約已沒多大問題。
不過，預(yù)約不等于實(shí)際下單用戶，且受價(jià)格、產(chǎn)能、供應(yīng)鏈限制，華為Mate XT 前期銷量相比預(yù)約人數(shù)肯定“大打折扣”。分析師預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2024年全球三折疊手機(jī)的銷量約20萬臺(tái)，將不到整體折疊手機(jī)市場(chǎng)銷量的1%。但毋庸置疑的是，這正引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)、體驗(yàn)變革，智能手機(jī)新一輪潮水正洶涌而來。
01 一臺(tái)三折疊，標(biāo)價(jià)1000萬？
“連我70來歲的老媽，都知道華為發(fā)布了一款三折疊?！币晃挥脩粼谏缃黄脚_(tái)稱。 這并不夸張，無論是一大波流傳甚廣的各種段子，還是華為蘋果的同日隔空打擂，Mate XT不菲售價(jià)和三折疊創(chuàng)新概念，各路博主、達(dá)人的評(píng)測(cè)視頻，高達(dá)數(shù)十萬元的黃牛價(jià)格，都讓這款手機(jī)的聲量達(dá)到了新高峰。
微博熱搜數(shù)據(jù)顯示，僅9月10日當(dāng)天，“華為發(fā)布會(huì)”話題就獲得1.69億閱讀量，三天內(nèi)共吸引近400家媒體關(guān)注，全網(wǎng)閱讀量超75億?！半m然我沒有購(gòu)買力，但給越來越?jīng)]創(chuàng)新力的手機(jī)行業(yè)帶來了新鮮感?！毕M(fèi)者在評(píng)論區(qū)留言表示。
而從多個(gè)城市的線下專賣店看，華為專賣店人流量明顯比蘋果、榮耀、小米等熱度更高。重慶萬象城華為旗艦店的一位銷售人員就表示，很多人專門想來體驗(yàn)Mate XT樣機(jī)，線下預(yù)定名額早已用完。
值得一提的是，這也催生了大量黃牛，并且價(jià)格越來越瘋狂。閑魚上有大量賣家，掛出現(xiàn)貨轉(zhuǎn)讓帖子，為每臺(tái)機(jī)器標(biāo)出了高達(dá)數(shù)十萬，甚至上百萬、上千萬的一口價(jià)——至于是否真的有現(xiàn)貨，是噱頭還是引流，是否真有用戶為此買單，難以得知。
比如一位標(biāo)價(jià)1000萬的賣家，其介紹為Mate XT非凡大師瑞紅16+1T，懂操作的來。另一位標(biāo)價(jià)500萬的賣家，則稱付款默認(rèn)“付款不退不換、本人拿到手后第一時(shí)間順豐寄出、定金不退”等條件。
從“極點(diǎn)商業(yè)”驗(yàn)證看，拍下后確實(shí)需要支付500萬元現(xiàn)金。另外，還有大量賣家在以2-9.99萬元的價(jià)格出售優(yōu)購(gòu)碼。以此計(jì)算，從上述黃牛手中拿到一臺(tái)Mate XT的價(jià)格，也將為5萬到10多萬元。
值得一提的是，在華為發(fā)布Mate XT13小時(shí)前，遠(yuǎn)在大洋彼岸的蘋果，舉行了iPhone16 系列新品發(fā)布會(huì)，在全球手機(jī)市場(chǎng)進(jìn)入折疊屏——甚至已邁向三折屏的當(dāng)下，停留在傳統(tǒng)直板的iPhone 16，外觀幾乎和去年機(jī)型沒兩樣，新增拍照按鍵和配色就是最大亮點(diǎn)，并且蘋果AI功能國(guó)內(nèi)用戶還無法體驗(yàn)，“擠牙膏”創(chuàng)新都欠奉下，沖上熱搜的居然是“蘋果配色丑”的詞條。 “在中國(guó)高端市場(chǎng)，無論是產(chǎn)品定義，還是用戶體驗(yàn)，乃至價(jià)格溢價(jià)，蘋果正在被華為遠(yuǎn)遠(yuǎn)拋開?！庇杏^察人士就認(rèn)為。
這一切“瘋狂”，始于華為率先開創(chuàng)三折疊時(shí)代。在智能手機(jī)創(chuàng)新乏力的當(dāng)下，華為新形態(tài)產(chǎn)品的推出，為市場(chǎng)帶來了新的活力，也有望助推智能手機(jī)市場(chǎng)重塑創(chuàng)新生態(tài)環(huán)境。
“目前幾個(gè)大手機(jī)品牌廠商都在研發(fā)三折疊屏手機(jī)，但是真正能夠商用落地上市的只有華為，且短期內(nèi)只有這一家?！眹?guó)際數(shù)據(jù)公司IDC中國(guó)研究經(jīng)理郭天翔表示，除華為外，其他廠商的三折屏概念仍處于實(shí)驗(yàn)室階段。
至于后續(xù)都會(huì)有哪些品牌會(huì)跟進(jìn)推出量產(chǎn)級(jí)三折疊手機(jī)，綜合目前爆料信息來看，三星、小米、榮耀都有計(jì)劃推進(jìn)三折疊。至于誰會(huì)率先推出，未有定論。
02 鉸鏈和屏幕難題
相比雙折疊，三折疊將給用戶帶來全新體驗(yàn)。
去年2月，華為向國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局提交了一項(xiàng)名為“折疊屏設(shè)備”的專利申請(qǐng)。從申請(qǐng)內(nèi)容來看，該“三折”折疊屏手機(jī)帶來的硬件變化主要體現(xiàn)在鉸鏈部件、柔性屏、玻璃基板等部分。聚焦于殼體之間折疊與延展的順暢性。同時(shí)，降低了折疊屏設(shè)備在折疊狀態(tài)下的厚度，保持折疊屏設(shè)備的輕質(zhì)量，以期給用戶提供更好的握持手感。
從消費(fèi)端來看，該項(xiàng)創(chuàng)新專利也與消費(fèi)者對(duì)使用體驗(yàn)的關(guān)注相契合。在B站擁有434萬粉絲的科技UP主“科技美學(xué)”發(fā)布了華為三折屏Mate XT的開箱視頻，視頻中，UP主數(shù)次感嘆于機(jī)身的輕薄，并在鏡頭前對(duì)產(chǎn)品稱重，得到了307克的數(shù)據(jù)，而華為自家屏幕大小相當(dāng)?shù)钠桨咫娔X，重量也在494克。
“我嚴(yán)重懷疑，type c接口是限制華為機(jī)身變薄的一個(gè)問題。未來華為會(huì)不會(huì)研發(fā)出更薄的（接口）標(biāo)準(zhǔn)，以便能夠開發(fā)出更薄的機(jī)型?！边@一開箱視頻上線后，吸引了平臺(tái)超170萬用戶觀看。
智能手機(jī)領(lǐng)域的技術(shù)門檻和創(chuàng)新難度普遍高于其他消費(fèi)電子行業(yè)。智能手機(jī)的研發(fā)生產(chǎn)需集成高端處理器、攝像頭、顯示屏等復(fù)雜軟硬件系統(tǒng)。同時(shí)，要求廠商具備強(qiáng)大的供應(yīng)鏈來確保芯片、存儲(chǔ)設(shè)備等精密零件的契合。
在折疊手機(jī)領(lǐng)域，在上述難度的基礎(chǔ)上，廠商還需考慮屏幕彎折次數(shù)、折痕的抗性以及鉸鏈的使用實(shí)現(xiàn)等問題。特別是三折屏手機(jī)，由于彎折次數(shù)增加，需要使用兩個(gè)鉸鏈，不可避免地將導(dǎo)致成本上升。這也是為何長(zhǎng)期以來，其他手機(jī)廠商如小米、OPPO、傳音控股等也曾展示過各自的三折疊屏概念機(jī)，但始終沒有落地的主要原因之一。
以華為Mate XT為例，該款折疊屏手機(jī)的成功研發(fā)得益于鉸鏈和屏幕的創(chuàng)新。在鉸鏈方面，自研的精密鉸鏈系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)了內(nèi)外彎折、雙軌聯(lián)動(dòng)；在屏幕方面，10.2英寸的大屏幕同時(shí)兼顧了抗擠壓和抗拉伸兩種功能。“五年的堅(jiān)持與投入，我們將科幻變成了現(xiàn)實(shí)?！庇喑袞|在發(fā)布會(huì)上介紹。
“這一動(dòng)作標(biāo)志著華為在折疊屏技術(shù)上的又一次重大突破，是華為技術(shù)創(chuàng)新的一個(gè)縮影，也是整個(gè)智能手機(jī)供應(yīng)鏈發(fā)展的一個(gè)新起點(diǎn)。”工信部信息通信經(jīng)濟(jì)專家委員會(huì)委員劉興亮表示，隨著三折疊屏技術(shù)的成熟和市場(chǎng)需求的增長(zhǎng)，或?qū)⒂懈嗥放萍尤脒@場(chǎng)技術(shù)革新，為供應(yīng)鏈企業(yè)帶來新的增長(zhǎng)機(jī)遇。
同時(shí)，這也會(huì)讓華為在高端折疊屏市場(chǎng)地位更加穩(wěn)固。在折疊屏手機(jī)市場(chǎng)，華為是最早布局的那個(gè)。早在2019年，華為便推出MateX折疊手機(jī)。在無縫外折技術(shù)上取得領(lǐng)先，隨后不斷推動(dòng)技術(shù)革新，從內(nèi)折、外折到豎折，實(shí)現(xiàn)了全形態(tài)折疊屏產(chǎn)品的布局，并在高端市場(chǎng)中占據(jù)了顯著的市場(chǎng)份額。
公開資料顯示，僅在2024年Q2中國(guó)折疊屏手機(jī)銷量達(dá)262萬部 ，同比大增125%，華為份額第一。
03 供應(yīng)鏈迎來新風(fēng)口
值得一提的是，華為三折疊發(fā)布前夕，國(guó)產(chǎn)折疊屏供應(yīng)鏈相關(guān)企業(yè)股價(jià)均出現(xiàn)顯著上漲。
例如，專注于鉸鏈組裝業(yè)務(wù)的消費(fèi)電子概念股精研科技（SZ:300709，其股價(jià)從8月20日的27.42元上漲至9月10日的32.60元，漲幅達(dá)到21.74%。同領(lǐng)域上市公司科森科技（SH:603626），股價(jià)在8月23日至9月10日間更是累計(jì)上漲70%。
精研科技股價(jià)走勢(shì)圖
顯然，華為三折疊屏手機(jī)的發(fā)布，正在為國(guó)內(nèi)相關(guān)供應(yīng)鏈注入強(qiáng)勁動(dòng)力。
根據(jù) CINNO 數(shù)據(jù)，2024年上半年中國(guó)市場(chǎng)折疊屏手機(jī)迎來顯著增長(zhǎng)，累計(jì)銷量達(dá)498萬部，同比增長(zhǎng)121%，其在高端市場(chǎng)中的滲透率為3.6%，較去年同期1.7%的滲透率上升1.8個(gè)百分點(diǎn)。特別是在5000元以上的高端手機(jī)市場(chǎng)中，折疊屏手機(jī)市場(chǎng)份額達(dá)到13%。
從大環(huán)境來看，當(dāng)前智能手機(jī)市場(chǎng)早已步入高度競(jìng)爭(zhēng)與飽和的存量時(shí)代，直板手機(jī)雖憑借攜帶便捷和操作簡(jiǎn)單的雙重優(yōu)勢(shì)，但隨著智能手機(jī)的普及率上升，以及日益增長(zhǎng)的用戶體驗(yàn)需求和個(gè)性化追求，智能手機(jī)行業(yè)亟需新的突破點(diǎn)。自2019年以來首款折疊手機(jī)問世，沉寂已久的智能手機(jī)市場(chǎng)掀起了新浪潮，這一創(chuàng)新形態(tài)產(chǎn)品引領(lǐng)了智能手機(jī)賽道產(chǎn)品設(shè)計(jì)與技術(shù)研發(fā)的雙重革新。
市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)IDC數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)折疊屏手機(jī)市場(chǎng)展現(xiàn)出驚人的增長(zhǎng)動(dòng)力。連續(xù)四年保持超過100%的同比增速。另?yè)?jù)Counterpoint數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)，至2025年，中國(guó)折疊屏手機(jī)出貨量有望達(dá)到1700萬臺(tái)，而折疊手機(jī)的市場(chǎng)滲透率也將在未來幾年內(nèi)持續(xù)攀升，預(yù)計(jì)至2028年達(dá)到4.8%，標(biāo)志著折疊屏手機(jī)將從小眾走向更廣泛的市場(chǎng)。
折疊屏手機(jī)熱潮，不僅促使各大手機(jī)廠商加速技術(shù)研發(fā)與產(chǎn)品創(chuàng)新，圍繞硬件設(shè)備與軟件系統(tǒng)進(jìn)行優(yōu)化迭代，更進(jìn)一步推動(dòng)了整個(gè)供應(yīng)鏈體系的升級(jí)與重構(gòu)。
特別是三折疊屏這一更高階產(chǎn)品形態(tài)的探索實(shí)現(xiàn)，勢(shì)必將激發(fā)更多手機(jī)廠商跟進(jìn)布局，形成更為激烈的競(jìng)爭(zhēng)格局。無疑為折疊屏手機(jī)——從屏幕材料、鉸鏈設(shè)計(jì)到內(nèi)部元器件等各個(gè)環(huán)節(jié)——核心零部件供應(yīng)商開辟了前所未有的廣闊市場(chǎng)空間。
以賦予智能手機(jī)多樣形態(tài)的鉸鏈為例，這是支撐柔性屏幕、控制折疊角度的核心零部件。鉸鏈一般由上百個(gè)金屬零件組裝而成，組裝工序復(fù)雜，設(shè)計(jì)和制造壁壘極高，而MIM是制造鉸鏈的關(guān)鍵工藝。
據(jù)中國(guó)鋼協(xié)粉末冶金分會(huì)數(shù)據(jù)，我國(guó)MIM行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模從2011 年的 10億元提升到2022年的86 億元，2011-2022 年CAGR達(dá)21.61%。其中，MIM工藝應(yīng)用在消費(fèi)電子領(lǐng)域的比重超過50%。
《折疊屏手機(jī)行業(yè)深度研究報(bào)告》|華創(chuàng)證券
作為國(guó)內(nèi)唯一一家全MIM產(chǎn)品上市企業(yè)的精研科技，其2024年上半年歸母凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)率就高達(dá)261.75%，為5921.26萬元，實(shí)現(xiàn)10.02億元營(yíng)收，同比上漲28.04%。精研科技在9月3日的投資者交流會(huì)上也表示，公司收入的迅猛增長(zhǎng)主要源于積極配合消費(fèi)電子領(lǐng)域客戶的新品開發(fā)和爬坡上量。
早在去年，Counterpoint Research就發(fā)布了關(guān)于中國(guó)大陸消費(fèi)者對(duì)于折疊屏手機(jī)看法的報(bào)告。報(bào)告顯示，在中國(guó)大陸使用價(jià)值400美元以上的手機(jī)消費(fèi)者中，有64%的受訪者稱下次換機(jī)考慮購(gòu)買折疊屏手機(jī)，其中20%表示將折疊屏手機(jī)當(dāng)作主力機(jī)使用，另外 44%會(huì)考慮同時(shí)購(gòu)買常規(guī)手機(jī)和折疊屏手機(jī)。也有多位消費(fèi)者表示，未來有計(jì)劃更換折疊屏手機(jī)，想要在文本操作和多任務(wù)協(xié)同上獲得更好的使用體驗(yàn)。
無論如何，對(duì)華為三折疊屏批評(píng)也好，贊揚(yáng)也罷，其成功商用，都正在為國(guó)內(nèi)供應(yīng)鏈和智能手機(jī)市場(chǎng)帶來新活力。隨著更多廠商進(jìn)入和折疊屏手機(jī)普及率上升，國(guó)產(chǎn)折疊屏手機(jī)供應(yīng)鏈也將迎來新風(fēng)口，加速實(shí)現(xiàn)技術(shù)進(jìn)步和產(chǎn)業(yè)升級(jí)。