文|貓頭鷹科技 Shirley
買(mǎi)了車卻上不了牌？4S店跑路了？
又一家汽車經(jīng)銷商森風(fēng)集團(tuán)有限公司近期“爆雷”，有消息稱該公司實(shí)控人沈峰失聯(lián)。
7月9日，沈峰向鹽城經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)領(lǐng)導(dǎo)匯報(bào)工作，同時(shí)該公司回應(yīng)稱：“自6月下旬，集團(tuán)資金狀況出現(xiàn)問(wèn)題以來(lái)，集團(tuán)主動(dòng)與主機(jī)廠、金融機(jī)構(gòu)和廣大客戶溝通對(duì)接，并得到了鹽城市及鹽城經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)等相關(guān)部門(mén)的大力支持。集團(tuán)一定積極應(yīng)對(duì)，有序推進(jìn)各項(xiàng)工作，早日在社會(huì)各界的支持幫助下走出困境。”
6月，市場(chǎng)監(jiān)管部門(mén)發(fā)布文章《基層調(diào)查反映傳統(tǒng)4S店經(jīng)營(yíng)困難需防范“灰犀牛”效應(yīng)》，其中，森風(fēng)集團(tuán)鹽城誠(chéng)德汽車有限公司售后經(jīng)理反映：該公司每賣(mài)出一輛車就要虧5000元左右，但每個(gè)月公司的經(jīng)營(yíng)成本大概要100萬(wàn)元。
森風(fēng)集團(tuán)不是第一家“爆雷”的汽車經(jīng)銷商。2024年初，廣東永奧投資集團(tuán)有限公司旗下80余家4S店直接被查封，包括問(wèn)界、埃安、路特斯、領(lǐng)克4S店所有展車，一夜之間被銀行全部拉走。不同于森風(fēng)集團(tuán)還有掙扎的機(jī)會(huì)，廣東永奧投資集團(tuán)有限公司同時(shí)宣布2024年3月1日結(jié)業(yè)。
根據(jù)中國(guó)汽車流通協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，經(jīng)銷商上半年銷量任務(wù)完成情況分化明顯，其中僅18.4%的經(jīng)銷商完了成任務(wù)，34.8%的經(jīng)銷商任務(wù)完成率超過(guò)八成，更有13.5%的經(jīng)銷商完成率尚不足五成。
在多家新能源車企宣布直銷的強(qiáng)勢(shì)之音下，汽車經(jīng)銷商又該走向何處？
“森風(fēng)們”之困
此次“爆雷”的森風(fēng)集團(tuán)，一直深耕江蘇鹽城的汽車市場(chǎng)二十多年。
官網(wǎng)顯示，森風(fēng)集團(tuán)代理包括林肯、奧迪、問(wèn)界、別克、北京現(xiàn)代等在內(nèi)的多個(gè)汽車品牌，2005年森風(fēng)集團(tuán)在鹽城經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)區(qū)購(gòu)得了200畝土地，投資興建森風(fēng)集團(tuán)鹽城汽車城，至今都是鹽城品牌最多最大的汽車城。
根據(jù)每日經(jīng)濟(jì)新聞報(bào)道，此次“爆雷”始于森風(fēng)旗下4S店提車的顧客在6月中旬提車，但始終不能上牌。這種情況的出現(xiàn)，是因?yàn)槠嚱?jīng)銷商集團(tuán)為了獲取營(yíng)運(yùn)資金，將汽車合格證抵押給銀行進(jìn)行貸款，目前汽車合格證還在銀行未贖回，因此客戶雖然支付了車款但無(wú)法上牌。
有知情人士透露，森風(fēng)集團(tuán)旗下資產(chǎn)都處于抵押狀態(tài)，公司保有的數(shù)十萬(wàn)用戶所辦理的“售后儲(chǔ)值費(fèi)用”也被公司挪作他用。集團(tuán)的資金流問(wèn)題非常嚴(yán)重，大約有超過(guò)4個(gè)月工資和社保沒(méi)能按時(shí)支付，累計(jì)拖欠薪資和社保數(shù)千萬(wàn)元。
這背后一方面是4S店?duì)I業(yè)行情低迷，濱?？h森風(fēng)集團(tuán)汽車城工作人員稱，今年月均銷量只有150-200輛，同期相比銷量下滑26%，利潤(rùn)下滑10%-15%；另一方面，汽車市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)白熱，銀行信貸門(mén)檻提高，貸款壓力激增，資金周轉(zhuǎn)困難。
在這個(gè)車市“價(jià)格戰(zhàn)”愈演愈烈的背景下，“森風(fēng)”們正面臨著前所未有的生存挑戰(zhàn)。從去年開(kāi)始，就不斷有消息傳出，部分汽車經(jīng)銷商因?yàn)榉N種原因，不得不選擇主動(dòng)或被動(dòng)地退網(wǎng)、關(guān)停，甚至更換汽車品牌經(jīng)營(yíng)。其實(shí)隱藏著一個(gè)更為嚴(yán)峻的問(wèn)題——庫(kù)存。
今年6月，國(guó)內(nèi)汽車經(jīng)銷商的庫(kù)存預(yù)警指數(shù)達(dá)到了62.3%，同比上升了8.3個(gè)百分點(diǎn)。這一指數(shù)已經(jīng)位于榮枯線之上，意味著汽車流通行業(yè)正處在一個(gè)不景氣的區(qū)間。62.3%的庫(kù)存預(yù)警指數(shù)已經(jīng)逼近了2022年11月的數(shù)據(jù)（65.3%），這意味著庫(kù)存問(wèn)題正在成為壓倒汽車經(jīng)銷商的“最后稻草”。
全國(guó)乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)表示，6月行業(yè)去庫(kù)存特征日益明顯，結(jié)構(gòu)性調(diào)整的壓力正在從主機(jī)廠快速傳導(dǎo)至渠道端，導(dǎo)致經(jīng)銷商持續(xù)經(jīng)營(yíng)的信心不足。
跑路、觀望與擁抱新能源
據(jù)乘聯(lián)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2023年全國(guó)約有1500-2000家汽車經(jīng)銷商選擇了退網(wǎng)。
同時(shí)，傳統(tǒng)車企和新能源車企都在探索新的銷售模式——直銷。
目前來(lái)看，中國(guó)汽車行業(yè)銷售渠道的變革還在進(jìn)行中，無(wú)論從車企還是汽車經(jīng)銷商的角度，都呈現(xiàn)一種“雙輸”局面。
先從汽車經(jīng)銷商角度來(lái)看，新能源汽車的崛起占據(jù)乘用車近乎一半以上的“江山”，直營(yíng)是其主要的銷售模式。市場(chǎng)份額被擠兌，所以退網(wǎng)是最后一條出路，也是離中小經(jīng)銷商最近的退路。而頭部經(jīng)銷商的苦苦掙扎體現(xiàn)在過(guò)去一年的利潤(rùn)上：中升集團(tuán)凈利潤(rùn)同比下跌超20%，永達(dá)汽車凈利潤(rùn)同比下跌超60%，美東汽車凈利潤(rùn)同比跌超70%，和諧汽車與正通汽車呈虧損狀態(tài)。
再?gòu)能嚻蠼嵌壬蟻?lái)看，咨詢機(jī)構(gòu)埃森哲在 2020 年底發(fā)布的報(bào)告《中國(guó)汽車銷售的未來(lái)》中指出，直營(yíng)模式雖然可以提高成交價(jià)，但同時(shí)也會(huì)增加市場(chǎng)和運(yùn)營(yíng)成本、庫(kù)存帶來(lái)的銷售成本以及員工成本。事實(shí)上，直營(yíng)模式并未給車企毛利率等財(cái)務(wù)指標(biāo)帶來(lái)正向影響。
此時(shí)，這里出現(xiàn)了一些微妙的轉(zhuǎn)變。2024年以來(lái)，阿維塔，零跑、小鵬、極氪、蔚來(lái)樂(lè)道等新能源品牌重新啟用經(jīng)銷商模式。
小鵬汽車發(fā)起“木星計(jì)劃”，進(jìn)一步加碼經(jīng)銷商的權(quán)重。2023 年，小鵬汽車淘汰了超過(guò) 130 家門(mén)店，引進(jìn)了 160 多家經(jīng)銷商伙伴。小鵬汽車的“批售模式”要求經(jīng)銷商儲(chǔ)備庫(kù)存，助力快速回款，彌補(bǔ)現(xiàn)金流。
這也正是汽車經(jīng)銷商的核心價(jià)值——為整車廠承擔(dān)庫(kù)存風(fēng)險(xiǎn)。頭部的汽車經(jīng)銷商早有動(dòng)作：中升集團(tuán)和小鵬汽車早在2021年就達(dá)成建立長(zhǎng)期戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系；永達(dá)汽車2023年先后拿到了小鵬、小米等7個(gè)獨(dú)立新能源品牌網(wǎng)點(diǎn)授權(quán)。
但更復(fù)雜的是，在汽車“價(jià)格戰(zhàn)”背景下，汽車經(jīng)銷商銷售新車的利潤(rùn)越來(lái)越薄，而新能源汽車保養(yǎng)等售后費(fèi)用偏低。并且直營(yíng)和經(jīng)銷渠道在價(jià)格方面存在矛盾，主機(jī)廠大都傾向于選擇嚴(yán)格管控經(jīng)銷商。這些都成為不少汽車經(jīng)銷商觀望的理由。
更重要的是，銷售模式的變更在于市場(chǎng)環(huán)境的供需關(guān)系。21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道援引光大銀行金融市場(chǎng)部宏觀研究員周茂華的話報(bào)道稱，6月物價(jià)低迷表現(xiàn)，有需求不足原因，也受季節(jié)性因素影響，比如國(guó)內(nèi)燃油汽車和新能源汽車價(jià)格分別下降6.0%和7.4%。
當(dāng)供大于需時(shí)，去庫(kù)存的必要性才開(kāi)始顯現(xiàn)，汽車經(jīng)銷商目前還需靜待黎明。