文｜新莓daybreak 張芮白
編輯｜翟文婷
一年的低糜過后，阿里云、騰訊云終于重回增長軌道。
8月10日晚，阿里巴巴發(fā)布2024財(cái)年一季度（自然年2023年Q2）財(cái)報(bào)。這是阿里宣布啟動「1+6+N」組織變革、阿里云宣布拆分上市后的第一份業(yè)績報(bào)告。
2023財(cái)年Q4，阿里云同比還是負(fù)增長，新財(cái)季一改頹勢，終于交出一份令人重拾信心的答卷：
阿里云營收251.23億元，同比增長4%；經(jīng)調(diào)整后EBITA利潤3.87億元，同比增長106%，實(shí)現(xiàn)連續(xù)11個財(cái)季盈利。
就在財(cái)報(bào)發(fā)布的3天后，釘釘宣布從阿里云分拆，成為獨(dú)立「N」公司。這被外界解讀為給阿里云上市鋪路。
阿里公布財(cái)報(bào)一個星期后，騰訊也交出2023年Q2成績單。2018年930變革之后的幾年里，騰訊云所在的「金融科技及企業(yè)服務(wù)業(yè)務(wù)」收入占比和增速都備受關(guān)注。
2021年Q4，「金融科技及企業(yè)服務(wù)業(yè)務(wù)」收入在總收入占比達(dá)到33.26%，首度超過游戲收入，成為騰訊集團(tuán)名副其實(shí)的收入壓艙石。
剛剛發(fā)布的2023年Q2財(cái)報(bào)中，這部分營收486億元，同比增長15%，連續(xù)兩個季度實(shí)現(xiàn)雙位數(shù)增長。這是久違的向好消息，整個2022年，騰訊集團(tuán)和各分部收入增長幾乎都停滯，甚至增速為負(fù)數(shù)。
不論阿里云還是騰訊云，經(jīng)歷高歌猛進(jìn)的規(guī)模擴(kuò)張之后，差不多同時遭遇增速乏力，甚至各有各的困境。
阿里云換CEO，高調(diào)降價(jià)；騰訊云則從上到下宣布戰(zhàn)略調(diào)整，「被集成」貫穿2022年一整年。
這些動作初見成效，從兩家公司的財(cái)報(bào)增速能看出，重點(diǎn)是持續(xù)增長。
騰訊云：砍虧損，出海，推行業(yè)大模型
騰訊云所在的金融科技與企業(yè)服務(wù)分部，連續(xù)兩個季度實(shí)現(xiàn)雙位數(shù)增長，這是一次觸底反彈。
2022年四個季度，騰訊金融科技與企業(yè)服務(wù)收入同比增速分別為10%、1%、4%和-1%。而在2018-2021年，這一數(shù)字始終保持在20%以上，且是騰訊收入增速最快的分部。
轉(zhuǎn)變從內(nèi)部開始?？程潛p，被集成，加強(qiáng)自研是騰訊云2022年的主題。
這一轉(zhuǎn)變可以追溯到2020年。那一年，騰訊不再單獨(dú)公布騰訊云的收入。正是在這年，華為云在中國公有云IaaS市場上超過騰訊云，拿下第二的位置。
激烈的競爭促使云廠商「大包大攬」，提供更大的打折力度，這嚴(yán)重導(dǎo)致了利潤率的下降甚至虧損。根據(jù)中信證券的測算，2020-2022年，騰訊云毛利率均為負(fù)值，分別為-14%、-7% 和-7%。
馬化騰拍板決定，「毛損毛虧的業(yè)務(wù)，實(shí)際上是沒用的，還是要靠產(chǎn)品來決勝?！顾磳ψ鐾|(zhì)化嚴(yán)重的項(xiàng)目，而強(qiáng)調(diào)專注自身的優(yōu)勢。一年多的戰(zhàn)略調(diào)整最終反映在了財(cái)報(bào)層面。
騰訊財(cái)報(bào)顯示，今年上半年，騰訊云企業(yè)服務(wù)業(yè)務(wù)收入同比增速轉(zhuǎn)正，并在Q2實(shí)現(xiàn)低雙位數(shù)同比增長。
如果按騰訊金融科技及企業(yè)服務(wù)業(yè)務(wù)的測算方法，連續(xù)兩個季度14%、15%的同比增速，都超過了騰訊整體業(yè)務(wù)11%的增速。
戰(zhàn)略調(diào)整之后，騰訊云將重心放在了更容易實(shí)現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化、高利潤的PaaS和SaaS層面，反映在財(cái)務(wù)的數(shù)據(jù)是，毛利得到一定提升。2023年Q2，騰訊金融科技及企業(yè)服務(wù)毛利為186.65億，同比增長32.61%；去年同期毛利為140.75億，同比增速為4.88%。
國內(nèi)增量難尋，騰訊云也將目標(biāo)瞄準(zhǔn)海外。
東南亞市場是第一站。在國際云廠商在東南亞市場份額超過70%的情況下，騰訊云要思考如何切入。
騰訊云總裁邱躍鵬說，中國云廠商總體來看產(chǎn)品并不弱，價(jià)格有優(yōu)勢，服務(wù)還更好。這些綜合因素造就了中國云廠商在東南亞的競爭力。
新加坡直播SaaS公司Belive負(fù)責(zé)人曾坦言，選擇騰訊云的直接原因是它能支持在八個平臺同時直播，但國際廠商做不到。
目前，騰訊云在東南亞游戲、直播、音視頻市場占據(jù)優(yōu)勢，2023年上半年在東南亞等國際市場保持兩位數(shù)增長，合作伙伴驅(qū)動收入同比增長66%。
除了「被集成」，向海外要增量，大模型同樣被騰訊云視為新的增長引擎。只不過，騰訊云是以行業(yè)大模型的形態(tài)切入。
騰訊云 MaaS，是基于TI平臺打造的「行業(yè)精選模型商店」，面向包括金融、文旅、政務(wù)、傳媒等十大行業(yè)。客戶基于基礎(chǔ)模型，加入自己的場景數(shù)據(jù)，就可生成專屬模型。
騰訊云智能負(fù)責(zé)人吳運(yùn)聲說，相比于通用大模型，行業(yè)大模型更加具象，如果與騰訊在產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)多年的經(jīng)驗(yàn)和數(shù)據(jù)結(jié)合，能夠以與此前不一樣的方式，解決很多行業(yè)問題。
這是未來，但在實(shí)際落地中仍然有許多技術(shù)難點(diǎn)需要突破。正如吳運(yùn)聲所說，大模型跟產(chǎn)業(yè)結(jié)合還處于比較早期的階段。
阿里云：價(jià)格戰(zhàn)，押注大模型，拆釘釘
阿里云太需要一次大的增長了。盡管該季度增速回正，但4%并不算大的增幅，同樣的季度，2021-2023財(cái)年二季度的數(shù)據(jù)分別是59%、29%、10%，起碼均是雙位數(shù)。
而這樣的低速甚至失速籠罩了阿里云去年一整年。
改善阿里云財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，被認(rèn)為是「云釘一體化」解散的原因。因?yàn)獒斸敵杀靖?、盈利難，一直在拖累阿里云的收益。
云釘一體化中沒有「誰是負(fù)累」，更多是雙方基于客觀現(xiàn)實(shí)考慮后的一種共同選擇。阿里云覆蓋的大客戶，為釘釘提供資源輸送。反過來，釘釘客戶上傳的企業(yè)數(shù)據(jù)，會帶動更大的服務(wù)器需求。
2022年的云棲大會，釘釘總裁葉軍曬出一份成績單：2022年4月到6月，阿里云和釘釘雙付費(fèi)客戶數(shù)同比增速達(dá)到了30%。
但是之后，綁在一起，有點(diǎn)互為掣肘。阿里云鎖定HC，釘釘沒法招人。而釘釘大量免費(fèi)客戶，給阿里云帶來財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。
如果算上與釘釘?shù)牟鸱郑@已經(jīng)是張勇親自上陣半年內(nèi)，連燒的第三把大火，之前是價(jià)格戰(zhàn)和大模型。
4月，號稱阿里云史上最大規(guī)模降價(jià)，主要利好中小企業(yè)。也有行業(yè)人士認(rèn)為，張勇更看重的是生態(tài)池，是長期價(jià)值。
被張勇同樣視為長期增長引擎的是人工智能，它甚至承載了張勇更多的野望：「這是一個增量的機(jī)會，各行各業(yè)的公司都希望利用人工智能來提升他們的服務(wù)。」
今年4月，阿里云正式推出大語言模型「通義千問」，隨后便在這一領(lǐng)域開始了緊鑼密鼓的布局。
兩個月后，阿里云音視頻AI產(chǎn)品「通義聽悟」上線。用戶可以隨時隨地高效完成對音視頻內(nèi)容的轉(zhuǎn)寫、檢索、摘要和整理。
接下來的7 月，阿里云推出AI繪畫創(chuàng)作大模型「通義萬相」，輔助人類進(jìn)行圖片創(chuàng)作。大模型模態(tài)逐漸從文本延伸至多模態(tài)。
在精盡大模型產(chǎn)品之外，阿里云將大模型生態(tài)繁榮視為首要任務(wù)。
8月，阿里云宣布兩款70億參數(shù)的通用模型開源、免費(fèi)、可商用，全面降低模型使用門檻。而在此之前，阿里云的開源AI社區(qū)魔搭已集聚了200多萬AI開發(fā)者、1000多個優(yōu)質(zhì)AI模型，模型累計(jì)下載總量超過4500萬。
至此，阿里云的AI布局逐漸清晰，既促進(jìn)行業(yè)生態(tài)發(fā)展，又能在AI的機(jī)會中獲利。正如張勇所說：我們讓所有做云服務(wù)的提供商、所有做AI的公司和它們的模型都使用阿里云提供的基礎(chǔ)設(shè)施。
擺在面前的似乎是一幅美好藍(lán)圖，但還在等待成為現(xiàn)實(shí)。阿里系的「妙鴨相機(jī)」算是送來第一縷春風(fēng)，只是這個產(chǎn)品出自大文娛事業(yè)群，不是阿里云或是釘釘。