文|盒飯財經(jīng) 劉星志
編輯|趙晉杰
硅谷銀行憑一己之力,將一眾中小銀行股價拖下了水,也將本處于水深火熱的幣圈拉上了岸。
3月13日晚間,全球市值最大的加密貨幣比特幣報價突破24000美元關(guān)口,24小時內(nèi)漲幅超18%,3月14日,比特幣價格一度沖高超過26000美元。第二大加密貨幣以太幣報價最高也觸及1700美元,上漲近15%。
在硅谷銀行暴雷引發(fā)鏈式反應(yīng),導(dǎo)致全球金融股因其帶來的恐慌損失超4650億美元之際,另一些投資者卻正在社交媒體上高喊“區(qū)塊鏈革命萬歲!”(Long live the blockchain revolution)
比特幣交易所River在推特上寫道:“一大批新用戶正在涌入(比特幣市場),人們正在意識到?jīng)]有交易對手風(fēng)險的穩(wěn)健貨幣的重要性?!?/p>
幣圈大佬也聞風(fēng)而動。3月13日,幣安(Binance)創(chuàng)始人兼CEO趙長鵬在推特發(fā)文稱,鑒于穩(wěn)定幣和銀行的變化,幣安將把“10億美元行業(yè)復(fù)蘇計劃”的剩余資金從BUSD轉(zhuǎn)換為原生加密貨幣,包括BTC、BNB和ETH。
然而,并非所有加密貨幣都在這波行情中獲益,比如馬斯克曾親自站臺的狗狗幣(Dogecoin)。
目前,比特幣價格已逼近六個月內(nèi)的高位24809美元,而盡管狗狗幣在過去兩天也有10%左右的漲幅,達到0.073美元,但與近六個月內(nèi)高點0.14美元相比,仍下跌近50%。
不過,不論是比特幣,還是狗狗幣的命運,馬斯克可能都并不在乎。3月6日,馬斯克在推特發(fā)文稱:“我曾經(jīng)鐘情于加密貨幣,但我現(xiàn)在對AI更感興趣?!?/p>
隨著馬斯克態(tài)度轉(zhuǎn)向,特斯拉也在去年大量拋售比特幣。近日特斯拉向美國證券交易委員會(SEC)提交的財務(wù)文件顯示,截至2022年12月31日,特斯拉已經(jīng)將大約75%的數(shù)字資產(chǎn)拋售,僅持有1.84億美元數(shù)字資產(chǎn),同比縮水85%。
01
硅谷銀行暴雷之前,加密貨幣的日子并不好過。數(shù)據(jù)顯示,北京時間3月10日,比特幣報價20325美元,單日下跌6.4%,創(chuàng)近兩個月來最低值,以太坊也緊隨其后,下跌6.2%至1437美元。
實際上,比特幣在年初迎來過“開門紅”,從16600美元一路上漲,在2月曾一度突破25000美元關(guān)口。
然而,3月7日,美聯(lián)儲主席鮑威爾(Jerome Powell)向外界釋放緊縮信號,考慮在本月加息50基點。超預(yù)期的激進加息,意味著通脹可能繼續(xù)走低,這對于一定程度上具備抗通脹屬性的加密貨幣來說并不友好。
雪上加霜的是,就在鮑威爾講話后一天,3月8日,美國加密銀行巨頭之一Silvergate銀行,因監(jiān)管和客戶逃離,陷入“資本不足”的危機,宣布將結(jié)束業(yè)務(wù)并清算。多重因素疊加,促成了比特幣在二月底三月初的暴跌。
上周末,硅谷銀行破產(chǎn)清算的消息,一度也讓加密貨幣市場風(fēng)聲鶴唳。許多加密貨幣公司承認在硅谷銀行存在風(fēng)險敞口,全球第二大穩(wěn)定幣USDC的發(fā)行商、美國加密支付公司Circle透露,公司有33億美元存在硅谷銀行,占USDC美元儲備的8%。消息一出,本應(yīng)與美元保持一比一的USDC一度跌至86美分。
然而轉(zhuǎn)機很快到來,在美聯(lián)儲等機構(gòu)宣布干預(yù)措施后,Circle首席執(zhí)行官杰雷米·阿萊爾(Jeremy Allaire)周日表示,一旦資金可以提取,將于周一將其在倒閉的硅谷銀行持有的33億美元現(xiàn)金轉(zhuǎn)移到紐約梅隆銀行。
干預(yù)措施出臺,存款宣告安全,USDC價格也很快反彈,一度達到99美分。穩(wěn)定幣重新與美元掛鉤,激發(fā)了投資者的樂觀情緒。
此外,外部干預(yù)的介入,讓投資者押注美聯(lián)儲會由于硅谷銀行暴雷而放緩加息節(jié)奏,大部分避險資產(chǎn)都迎來了上漲。3月13日,離岸人民幣大漲1000點,高點逼近6.83元,創(chuàng)2月15日以來新高;黃金現(xiàn)貨價格也跳漲2.4%,每盎司價格突破1900美元,達到二月以來最高。
在銀行遭遇信任危機背景下,加密貨幣價格的暴漲其實并不奇怪,比特幣誕生于次貸危機的2008年,又在歐債危機中獲得進一步傳播,價格大幅上漲。可以說,2008年后每次傳統(tǒng)金融業(yè)的危機,都會創(chuàng)造一系列幣圈暴富神話。
02
比特幣這次過山車式的行情背后,有人歡喜有人憂。
最開心的當(dāng)然是交易所。Swan Bitcoin首席執(zhí)行官Cory Klippsten的喜悅溢于言表,他在推特上表示“過去72小時內(nèi)Swan的交易量巨大……朋友們,請轉(zhuǎn)發(fā)這條推文讓更多人看到——人們需要知道解決方案切實存在”。
有從業(yè)者則直接喊出了“比特幣萬歲”的口號。
然而,有人賺錢,就會有人虧損。相比其他投資,加密貨幣波動更大,其中蘊含的風(fēng)險也就更大。
Coinglass數(shù)據(jù)顯示,3月8日加密貨幣大跌后24小時內(nèi),加密貨幣市場3.07億美元遭遇清算,其中有2.82億美元是押注價格上漲的多頭,打破了2月5日2.54億美元的清算記錄。
僅僅一個周末后,加密貨幣價格的拉升,又對空頭造成了打擊。不到一周時間里,多頭空頭輪番遭遇打擊。
而對于比特幣現(xiàn)貨交易者而言,除非是在上周末低點,或是今年1月以前入場,否則一跌一漲之間,也僅僅是填平了之前的損失。
當(dāng)然,比特幣投資者已然是比較幸運的一群人,在過去半年任何一個時間點買入比特幣,目前收益率大概率為正。相比之下,其他種類加密貨幣投資者可能就沒有這般幸運了。
2021年,馬斯克開始鐘情于加密貨幣,在推特上頻頻提起狗狗幣,今年他還身穿Doge T恤現(xiàn)身超級碗,和傳媒大亨默多克聊了狗狗幣,儼然是狗狗幣的頭號粉絲。市場還有傳聞,稱馬斯克很可能是狗狗幣的最大匿名錢包持有者。
圖源:Twitter@Genevieve Roch-Decter, CFA
然而,即使有前世界首富背書,狗狗幣價格目前仍舊低迷。如果在去年11月初購買狗狗幣,那么即便經(jīng)歷過去兩天的上漲,收益率也停留在尷尬的-47.9%。
憤怒的投資者把馬斯克當(dāng)成發(fā)泄不滿的對象。在馬斯克調(diào)侃硅谷銀行事件的推特下,有用戶回復(fù)稱“我把所有存款投進了狗狗幣,但因為埃隆·馬斯克,我失去了一切?!?/p>
03
這波上漲行情開始后,投資者開始在社交平臺反復(fù)吟誦幣圈圣經(jīng):“XXXXX美元以下的比特幣,都是上帝賜予的禮物?!彪S著幣價不斷走高,這一數(shù)字也從20000美元攀升到28000美元,市場情緒依然高漲。
但隨著價格觸及25000美元關(guān)口,外界對比特幣未來走勢產(chǎn)生了分歧。
樂觀的一派認為,放緩的加息步伐和較低的利率將增加市場流動性,盡管流動性可能會被波動性部分抵消?!氨忍貛攀菍κ袌隽鲃有宰蠲舾械馁Y產(chǎn)之一,因為它的風(fēng)險狀況不受收益或評級問題的影響?!苯?jīng)濟學(xué)家兼作家Noelle Acheson表示。
然而,悲觀者則認為,比特幣價格將在此次上漲后承壓,而后帶動整個加密貨幣市場重新調(diào)頭向下。
美聯(lián)儲的支持措施一夜之間同時提振了股市和加密貨幣市場,但恐慌情緒仍在加劇,銀行股仍在暴跌,Defiance ETF首席執(zhí)行官兼首席投資官Sylvia Jablonski表示:“隨著恐慌情緒加劇,我們不得不看看今天后續(xù)市場表現(xiàn)如何。”
悲觀論調(diào)認為,在對傳統(tǒng)銀行的恐慌情緒,以及趙長鵬等做多動作的加持下,市場忽略了一些不利因素。
上個星期破產(chǎn)的,不只有硅谷銀行一家,簽名銀行(Signature Bank)和Silvergate Capital也相繼倒閉。
這兩家銀行是最大的加密貨幣友好銀行,兩家銀行的終結(jié)使加密貨幣幾乎失去了法幣流入加密資產(chǎn)的“入口”。這引發(fā)了外界對監(jiān)管機構(gòu)通過向銀行施壓的方式來壓制加密貨幣行業(yè)的擔(dān)憂。
這一事件的影響已初現(xiàn)端倪,3月14日,加密貨幣交易所火必(Huobi Global)表示,已從破產(chǎn)的簽名銀行(Signature Bank)和Silvergate Capital Corp取出所有資金,轉(zhuǎn)移至其他金融機構(gòu)。
正負因素疊加下,已有不少投資者冷靜調(diào)低預(yù)期,持觀望態(tài)度?!爱?dāng)比特幣突破并站穩(wěn)25000美元關(guān)口,將迎來上漲趨勢。”有投資者在社交媒體上表示。