文|每日財(cái)報(bào) 楊鳳婷

成立近20年的老牌基金公司——新華基金近來屢次被置身風(fēng)口浪尖。

1月29日，中國(guó)執(zhí)行信息公開網(wǎng)顯示，新華基金新增4條被列入執(zhí)行人案件，合計(jì)執(zhí)行標(biāo)的高達(dá)11.7億元，執(zhí)行法院來自于北京金融法院。

對(duì)于因何出現(xiàn)如此高額執(zhí)行標(biāo)的，上述執(zhí)行信息并未說明，新華基金也未公開回應(yīng)，但是此舉對(duì)于多事之秋的新華基金來說又是一記重?fù)簟?/p>

事實(shí)上，自2020年6月份“新華四杰”最后的明星基金經(jīng)理崔建波離職后，新華基金開始逐步走下坡路，中間雖有二次反彈，但很短暫，去年管理規(guī)模再次掉頭直下，縮水20%，行業(yè)排名更是直接降到73位。

明星基金經(jīng)理紛紛離職，星光消散

新華基金原名新世紀(jì)基金，成立于2004年，發(fā)起人為新華信托、山東?；瘓F(tuán)和深圳泰豐通訊，三者分別持股48%、30%和22%。

剛開始順風(fēng)順?biāo)?009年9月，新世界基金更名為新華基金。這一年，新華基金經(jīng)理王衛(wèi)東雖然與當(dāng)年的公募一哥在爭(zhēng)奪年度冠軍失利，但以偏股型基金收益率排名第二的成績(jī)名聲大燥。同年，曹名長(zhǎng)管理的新華優(yōu)選分紅基金以99.73%的業(yè)績(jī)?cè)谕惢鹬信琶谌?011年，崔建波憑借管理新華泛資源獲得偏股型冠軍。同年，周永勝管理的新華行業(yè)周期輪換混合，也獲得了當(dāng)年股票明星基金的獎(jiǎng)項(xiàng)。

憑借“新華四杰”，新華基金在主動(dòng)權(quán)益類基金市場(chǎng)風(fēng)生水起，一度發(fā)行的基金全部是權(quán)益類。

可是好景不長(zhǎng)。從2012年起，周永勝、王衛(wèi)東、曹名長(zhǎng)相繼離職，直到2020年6月崔建波離職，“四杰”全部離開。期間桂躍強(qiáng)、何瀟、欒江偉、李會(huì)忠、付偉等多位知名基金經(jīng)理亦先后離職。

新華基金規(guī)模亦是到2018年上升至近400億元之后，長(zhǎng)時(shí)間沒有大的起色。同花順I(yè)find顯示，截至2022年末新華基金管理規(guī)模僅有575.7億元，而整個(gè)公募基金市場(chǎng)2018年以來管理規(guī)模飆升了兩倍。

對(duì)于基金公司來說，能力卓越的基金經(jīng)理就是吸納投資者的重要存在。假若一個(gè)基金公司常常流失優(yōu)秀的基金經(jīng)理，這意味著該基金公司管理出現(xiàn)了問題。目前來看，新華基金是一手好牌被打爛。

新華基金的二次出發(fā)

2020年對(duì)新華基金來說是重新出發(fā)的一年。2019年6月天風(fēng)證券收購(gòu)恒泰證券29.99%的股權(quán)，成為第一大股東。新華基金也迎來了二次出發(fā)的主心骨人物。這個(gè)主心骨人物就是有著“債券女王”稱號(hào)的翟晨曦，據(jù)公開資料顯示，翟晨曦在2003年畢業(yè)于中南大學(xué)商學(xué)院金融學(xué)專業(yè)，曾任國(guó)家開發(fā)銀行資金局交易處處長(zhǎng)。在債券市場(chǎng)，翟晨曦頗有名氣，因此被市場(chǎng)稱為“債券女王”。翟晨曦在天風(fēng)證券的主攻方向，則為固定收益領(lǐng)域。在翟晨曦的加持下，新華基金迎來了二次出發(fā)的機(jī)會(huì)。

新華基金成功抓住了這次機(jī)會(huì)。在2020年末新華基金管理規(guī)模為541.45億元，產(chǎn)品數(shù)量48只，管理規(guī)模在157家在全基金行業(yè)排名中位列58名。

2021年，新華基金仍是在努力的擴(kuò)大公司的管理規(guī)模，到2021年末，公募管理規(guī)模一路躍升至717.19億元，其中非貨規(guī)模超過423億元，累計(jì)服務(wù)基金持有人超過239萬戶，公募基金累計(jì)分紅超過188億元。

在這三年里，新華基金抓住第二次出發(fā)的機(jī)會(huì)，短短三年中，新華基金的管理規(guī)模完成了一次大的飛躍。

這也讓翟晨曦給新華基金立了一個(gè)目標(biāo)——“我們定了一個(gè)目標(biāo)：三年規(guī)模達(dá)到1000億元，五年進(jìn)入行業(yè)前30%?！毙氯A基金在2022年上半年管理規(guī)模高達(dá)868.37億元，也是新華基金離目標(biāo)最近的一次。

不過由于產(chǎn)品結(jié)構(gòu)中，固收產(chǎn)品比重大幅度提升，權(quán)益類比重僅剩下30%以下，管理費(fèi)用略遜。一個(gè)數(shù)據(jù)顯示，2022年上半年，新華貨幣型基金規(guī)模高達(dá)417億元，與2018年管理規(guī)模翻了一倍，但管理費(fèi)用卻少了一個(gè)多億。

曇花一現(xiàn)，二次機(jī)會(huì)消逝

遺憾的是，翟晨曦還沒來得好好策劃下一年產(chǎn)品策略，又一次迎來了大重創(chuàng)。新華基金的二次重生就像曇花一現(xiàn)般消逝了。

由于實(shí)控人天風(fēng)證券轉(zhuǎn)讓了恒泰證券9.58%股份，恒泰證券的大股東變?yōu)榱私鹑诮滞顿Y，旗下的新華基金實(shí)控人自然也變更為金融街投資。

身為天風(fēng)系派駐的管理層——翟晨曦只能離任，去年11月還一同辭任了天風(fēng)證券常務(wù)副總裁，恒泰證券聯(lián)席總裁。

股東層的頻繁變動(dòng)，直接顯現(xiàn)在當(dāng)年的具體業(yè)務(wù)中。

根據(jù)同花順統(tǒng)計(jì)，2022年全市場(chǎng)共計(jì)發(fā)行了2022年新發(fā)基金1541只，合并發(fā)行規(guī)模高達(dá)14957.89億元。市場(chǎng)在創(chuàng)造基金發(fā)行新高的年份中，新華基金在2022年里沒有發(fā)行過新的基金，只是針對(duì)于較早前發(fā)行的幾只債券基金進(jìn)行E份額的增加，例如新華利率債E份額、新華聚利債券E份額等等的債券基金。

另外，新華基金在2022年里還有3只基金都淪為了“迷你基金”并且清盤。例如2022年6月2日，新華鑫弘基金的清盤、在2022年12月7日，新華MSCI中國(guó)A股國(guó)際ETF基金和新華MSCI中國(guó)A股國(guó)際ETF聯(lián)接基金均被迫清盤。

同花順I(yè)find顯示，2022年新華基金管理規(guī)模大幅度下跌，其中第四季度末的公募管理規(guī)模為575.7億元，在所有基金公司中排名第72。與2021年第四季度末717.12億元的規(guī)模相比下降了將近20%。

2月3日，證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)顯示，金融街投資接替天風(fēng)證券成為新華基金新的實(shí)際控制人。新股東背靠北京西城區(qū)國(guó)資委，在新控制人的管理下能扭轉(zhuǎn)發(fā)展頹勢(shì)嗎？《每日財(cái)報(bào)》將拭目以待。