文｜鋅刻度 陳鄧新
編輯｜高智
一年一度的春節(jié)，又如期而至。
放眼望去，大街小巷到處充滿喜慶的氣氛，呼朋喚友的聚餐比比皆是，觥籌交錯間難免談天說地。
這其中，理財(cái)是一個繞不開的話題焦點(diǎn)，“兔年”春節(jié)也未例外。
零錢理財(cái)收益率持續(xù)走低，有的人改投債券基金；A股持續(xù)低迷，也擋不住“00后”的熱情；銀行理財(cái)也能劇烈波動，風(fēng)險厭倦者青睞大額存單……
債券基金，成為“香餑餑”
“回頭看，買債券基金是去年我這做過的最正確選擇?！睏畋笕缡钦f。
老家鎮(zhèn)江的楊斌，在蘇州打拼多年，回家團(tuán)圓之時聊起理財(cái)，不少人感嘆2022年股市之殤，不由得暗自慶幸。
楊斌工作之后，相當(dāng)長一段時間手頭并不寬裕，也沒有大富大貴的心思，一直依賴零錢理財(cái)，“那個時候，余額寶的利率在5%~6%徘徊，還是夠意思！”
然而，最終為之買單的是實(shí)體經(jīng)濟(jì)，這不利于實(shí)體經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展，降低企業(yè)融資成本成為各方的共識。
對此，中國人民銀行副行長劉國強(qiáng)曾有言：“金融說到底是服務(wù)業(yè)，離開了實(shí)體經(jīng)濟(jì)金融業(yè)就成為無源之水、無本之木?！?/p>
于是乎，零錢理財(cái)?shù)睦手鹉曜叩?，市場從增量走向存量?/p>
存量市場的爭奪，艱辛又血腥。
余額寶、理財(cái)通等也調(diào)整了打法，不斷提供更多的產(chǎn)品以滿足穩(wěn)健用戶的理財(cái)需求，從而提高用戶黏性。
盡管如此，楊斌也沒有改變理財(cái)方式的心思，“買房買車之后，一個月也剩不下什么，再說二三萬元也發(fā)不了財(cái)”。
直到零錢理財(cái)?shù)睦实?%，楊斌才在平臺的指引下改投了一只債券基金，收益相比之前近乎翻倍。
據(jù)Choice的數(shù)據(jù)顯示，2022年第三季度債券基金整體盈利401.82億元，單季度規(guī)模增長近3000億元。
與楊斌不同，范賢安的運(yùn)氣不佳。
原本，范賢安持有三只股票基金，不承想三只股票基金均在2022年遭遇“水逆”，之前的利潤吐出大半。
遂贖回，投入債券基金的懷抱。
“現(xiàn)在才發(fā)現(xiàn)，前些年基金賺錢不是我眼光好，而是我浪得好?！狈顿t安如此總結(jié)之前的押注，“做人難，做男人更難，做一個虧錢的男人難上加難”。
萬萬沒想到，債券基金也能虧。
范賢安2022年第三季度試水了一只債券基金，還未等加碼就被當(dāng)頭一棒，“一番操作猛如虎，結(jié)果還不如余額寶??！”
事實(shí)上，范賢安將債券基金當(dāng)成了固定收益產(chǎn)品。
一名業(yè)內(nèi)人士告訴鋅刻度：“權(quán)益基金（即與股票掛鉤的基金）表現(xiàn)不佳，債券基金成為避風(fēng)港，卻碰到國債利率陡升，令不明所以的投資者喊‘退錢’，其實(shí)債券基金可能虧損，但債券不會。歷史上債券基金都多次被砸，但無一例外可以用時間換空間，因而長期持續(xù)盈利是沒有問題的。”
“00后”發(fā)芽，長得可真嫩？
盡管股票不好做，但入市的依然絡(luò)繹不絕。
據(jù)中國證券登記結(jié)算公司的數(shù)據(jù)顯示，截至2022年11月底，開立A股賬戶的投資者數(shù)達(dá)2.11億戶，再創(chuàng)歷史新高；其中，散戶規(guī)模為2.1億戶，同比增長7.85%，占投資者的比重為99.76%。
以上可見，散戶為A股的主流群體。
而據(jù)騰訊財(cái)經(jīng)的調(diào)查線上，2022年超七成的投資者擁有三年以上的炒股經(jīng)驗(yàn)，近四成都是長情股民；其中，40歲至59歲投資者占46.33%，占比位列第一，而18歲至29歲投資者占7.75%，這意味著“00后”已欣然入市。
對此，“00后”高振廷深有體會。
正在上海求學(xué)的高振廷從小就知道其父在炒股，耳濡目染之下也對股市有了濃厚的興趣，高中畢業(yè)就開通股票賬戶，獲得父母的鼎力支持。
高振廷告訴鋅刻度，家里認(rèn)為年輕應(yīng)該多經(jīng)歷經(jīng)歷，他這個年齡正適合喚醒沉睡的財(cái)商，為今后的人生打好基礎(chǔ)，“投資要趁早，要是晚了的話，快樂就不痛快了”。
有了老股民的指點(diǎn)，高振廷起步很順，第一次就買了潞安環(huán)能稀里糊涂賺了2361元，心態(tài)一下子就飄了。
飄了不打緊，迷上毒雞湯才可怕。
工資收入只能解決溫飽，人生更需要仰仗資產(chǎn)收入，無論是不動產(chǎn)的租金，或是金融資產(chǎn)，均可撐起未來的一片天。
此背景下，高振廷孤注一擲將家里給的錢全部投入股市。
然而，資本市場2022年風(fēng)云突變，投資難度陡增，其父都難以賺錢，更不用遑論半吊子的高振廷了。
對此，高振廷自嘲道：“‘韭零后’還沒割完，我們又發(fā)芽了，長得可真嫩呀！”
據(jù)公開數(shù)據(jù)顯示，截至2022年12月30日收盤，A股總市值為84.85萬億元，較年初減少11.57萬億元，剔除新股的因素，A股總市值縮水了16.21萬億元，人均虧損高達(dá)7.87萬元。
至此，高振廷的生活也有所變化。
高振廷以前經(jīng)常與同學(xué)外出聚餐，時不時大方地請舍友吃飯，如今頻率降了下來，請吃飯更是無從談起。
不過，團(tuán)年之時高振廷又有信心了。
一方面，2013年A股復(fù)蘇成為投資者的共識，另外一方面對股票有了新的認(rèn)知，不把股票當(dāng)成一個工具，而是一個事業(yè)。
大額存單，一單難求？
與“00后”初生牛犢不怕虎不同，“大媽們”更為保守，喜好穩(wěn)健的銀行理財(cái)，不過銀行理財(cái)也有了悄然變化。
2022年，堪稱銀行理財(cái)?shù)膬糁祷辍?/p>
隨著資管新規(guī)正式落地，剛性兌付被打破，保本理財(cái)黯然退場，這意味著“賣者當(dāng)盡責(zé)，買者當(dāng)自負(fù)”成為新常態(tài)。
如此一來，銀行理財(cái)離開了“溫室”。
市場也沒有客氣，給銀行理財(cái)狠狠地上了一課，讓“大媽們”不淡定了。
已退休多年的韓慧娜，家里頗有積蓄，是銀行理財(cái)?shù)闹覍?shí)粉絲，之前一直其樂融融，沒想到濃眉大眼的家伙也“叛變”了，“以前我以為股票、基金才有風(fēng)險，現(xiàn)在算明白了，只有存款才安全”。
據(jù)Wind統(tǒng)計(jì)，2022年3月末，23913只公布凈值情況的銀行理財(cái)產(chǎn)品中，破凈2084只產(chǎn)品，破凈比例高達(dá)8.71%。
這之后，臨近2022年年末，再度遭遇“破凈潮”，破凈數(shù)量一度超過6000只。
光大理財(cái)董事總經(jīng)理程鵬亮曾表示：“經(jīng)過這次市場波動之后，投資者對銀行理財(cái)認(rèn)識可能會更加成熟，對過去十年甚至更長時間內(nèi)形成的銀行理財(cái)剛性兌付的想法，可能會逐步地沖淡，未來投資者教育跟銀行理財(cái)投資管理能力這兩個會相輔相成地發(fā)展。”
這么一來，大額存單吃香了。
韓慧娜也成為大額存單的擁躉者，卻一直沒有搶到，“火車票還難搶”。
據(jù)《證券日報(bào)》報(bào)道，臨近春節(jié)，近期穩(wěn)健型投資者對大額存單熱情高漲，由于每一期釋放的額度有限，目前大額存單不好搶，只要一開放，幾分鐘就售完了。
一單難求，成為大額存單的真實(shí)寫照。
而《華夏時報(bào)》報(bào)道，之前調(diào)查發(fā)現(xiàn)中國銀行、農(nóng)業(yè)銀行多個期限品種的大額存單均顯示額度不足。
總而言之，春節(jié)假期嘮家常，賺了多少錢、虧了多少錢是一個永恒的話題，發(fā)泄情緒之后勢必對未來有了更大的期盼。
那么，2023年努力搞錢。
（應(yīng)采訪者要求，文中楊斌、范賢安、高振廷、韓慧娜均為化名）