記者 杜萌
A股接連上漲的反彈行情并沒有挽救發(fā)行市場(chǎng)，1月剛剛過(guò)半，年內(nèi)首只發(fā)行折戟的新基金已經(jīng)出現(xiàn)。
1月14日，中信建投基金發(fā)布關(guān)于中信建投均衡成長(zhǎng)合同不能生效的公告。公開資料顯示，基金合同約定，自基金份額發(fā)售之日起3個(gè)月內(nèi)，在基金募集份額總額不少于2億份，基金募集金額不少于2億元且基金認(rèn)購(gòu)人數(shù)不少于200人的條件下，驗(yàn)資通過(guò)后可以辦理基金備案手續(xù)。
該基金擬任基金經(jīng)理為張青，有著20年資管從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，曾先后在國(guó)泰基金、易方達(dá)基金、華夏基金、工銀瑞信基金等機(jī)構(gòu)擔(dān)任研究員、投資經(jīng)理、專戶權(quán)益投資負(fù)責(zé)人等崗位，此次是張青首次擔(dān)任公募基金經(jīng)理。
早在去年4月14日就獲得證監(jiān)會(huì)批復(fù)，發(fā)行的檔期從去年10月份至今年1月份，經(jīng)過(guò)長(zhǎng)達(dá)三個(gè)月的時(shí)間，中信建投均衡成長(zhǎng)為何仍以募集失敗告終？
“首先是去年的行情原因，去年A股市場(chǎng)經(jīng)歷了較大的波動(dòng)，疊加疫情的因素，整體來(lái)看主動(dòng)權(quán)益類基金的發(fā)行都很低迷。”有渠道人士告訴界面新聞?dòng)浾?，從檔期的選擇來(lái)看，雖然早在4月份就獲得批文，但檔期卻定在了10月末，“去年11月份以來(lái)，因?yàn)橐咔榈挠绊?，很多基金發(fā)行工作陷入停滯，這也讓該基金的募集更加困難”。
在公募基金數(shù)量邁入一萬(wàn)只大關(guān)后，“保發(fā)行”已經(jīng)成為公募管理人的難題。Wind數(shù)據(jù)顯示，2022年共有1424只公募產(chǎn)品（A/C合并計(jì)算）發(fā)行，合計(jì)發(fā)行份額為1.43萬(wàn)億份，每只新基金的發(fā)行份額10.7億份。其中，有356只選擇了發(fā)起式的方式。所謂發(fā)起式，即不受普通公募基金成立條件的限制，只需要在募集期時(shí)公司股東、公司固有資金、公司高級(jí)管理人員和基金經(jīng)理等人員認(rèn)購(gòu)的基金金額不少于1000萬(wàn)元，并且持有期限不少于3年即可。
新基金難，持營(yíng)更難。Wind數(shù)據(jù)顯示，開年僅半個(gè)月，已有11只基金相繼宣布可能觸發(fā)基金合同終止情形，其中不乏主動(dòng)權(quán)益類產(chǎn)品。其中，中銀寶利靈活配置混合、摩根士丹利華鑫現(xiàn)代服務(wù)業(yè)混合等多只主動(dòng)權(quán)益類基金發(fā)布可能觸及基金合同終止情形的提示性公告，相關(guān)產(chǎn)品均因規(guī)模告急而面臨觸及清盤。
例如，截至1月11日，中銀寶利靈活配置混合已連續(xù)40個(gè)工作日出現(xiàn)基金資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元的情形；截至1月6日，摩根士丹利華鑫現(xiàn)代服務(wù)業(yè)混合已連續(xù)30個(gè)工作日出現(xiàn)基金資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元的情形。截至1月4日，萬(wàn)家瑞泰混合的基金資產(chǎn)凈值已連續(xù)50個(gè)工作日低于5000萬(wàn)元，觸發(fā)基金合同規(guī)定的終止情形，并自1月5日進(jìn)入清算程序。
“雖然現(xiàn)在業(yè)內(nèi)已經(jīng)看淡了產(chǎn)品清盤，但做好持營(yíng)、把產(chǎn)品慢慢養(yǎng)大仍是大多數(shù)管理人的希望。我們業(yè)內(nèi)叫做包生、包養(yǎng)、負(fù)全責(zé)，所以從產(chǎn)品申報(bào)的環(huán)節(jié)開始，就要客觀評(píng)估，不盲目追熱點(diǎn)押注賽道?！蹦城|基金公司產(chǎn)品部人士表示。