記者 杜萌
港股新經(jīng)濟(jì)巨頭美團(tuán)（3690.HK）今日再遭重創(chuàng)。今日下午，國(guó)家發(fā)改委等部門(mén)印發(fā)了《關(guān)于促進(jìn)服務(wù)業(yè)領(lǐng)域困難行業(yè)恢復(fù)發(fā)展的若干政策》的通知，文中提及了針對(duì)服務(wù)、餐飲、零售等多個(gè)行業(yè)的紓困扶持措施。
其中第12條指出，引導(dǎo)外賣(mài)等互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)企業(yè)進(jìn)一步下調(diào)餐飲業(yè)商戶服務(wù)費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，降低相關(guān)餐飲企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本；引導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)企業(yè)對(duì)疫情中高風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)所在的縣級(jí)行政區(qū)域內(nèi)的餐飲企業(yè)，給予階段性商戶服務(wù)費(fèi)優(yōu)惠。
受此影響，美團(tuán)的股價(jià)在午后上演了“高臺(tái)跳水”的戲碼，一度暴跌近17%。此后跌幅雖然有所收窄，但截至收盤(pán)，最終依然大跌了14.86%，報(bào)收188港元/股。受此影響，恒生科技指數(shù)下跌3.22%，報(bào)收5479.90點(diǎn)；恒生指數(shù)跌1.88%，報(bào)收24327.71點(diǎn)。
對(duì)于美團(tuán)來(lái)說(shuō)，餐飲外賣(mài)業(yè)務(wù)則是收入的中流砥柱。截至2021年前三季度，在美團(tuán)的收入結(jié)構(gòu)中，餐飲外賣(mài)產(chǎn)生的傭金收入達(dá)到了232.23億元人民幣（下同），占期內(nèi)總收入的比例高達(dá)47.56%，餐飲外賣(mài)產(chǎn)生的在線營(yíng)銷(xiāo)服務(wù)收入為32.55億元，占期內(nèi)總收入的比例為6.67%。
Wind數(shù)據(jù)顯示，截至2021年末，共計(jì)53家公募的192只基金持有美團(tuán)，總持股數(shù)量為7586.95萬(wàn)股，持股占流通股比例為1.39%。
統(tǒng)計(jì)持倉(cāng)數(shù)量排名前20名的基金，劉彥春管理的景順長(zhǎng)城績(jī)優(yōu)成長(zhǎng)和集英成長(zhǎng)兩年、李耀柱管理的廣發(fā)滬港深新起點(diǎn)和廣發(fā)滬港深成長(zhǎng)精選、廣發(fā)科技動(dòng)力、秦毅/于浩成管理的泓德睿澤和睿源三年持有、張金濤管理的嘉實(shí)港股優(yōu)勢(shì)等知名基金均在列。
以劉彥春管理的景順長(zhǎng)城績(jī)優(yōu)成長(zhǎng)和集英成長(zhǎng)兩年為例，在去年四季度均對(duì)美團(tuán)進(jìn)行了加倉(cāng)。截至2021年末，兩只基金持有美團(tuán)共計(jì)670.3萬(wàn)股，持倉(cāng)市值合計(jì)達(dá)到12.35億元。
在基金季報(bào)中，劉彥春表示，隨著逆周期政策逐漸發(fā)力，周期下行有望結(jié)束并迎來(lái)向上拐點(diǎn)，眾多行業(yè)將迎來(lái)景氣反轉(zhuǎn)。長(zhǎng)、短期邏輯共振的行業(yè)與公司在新的一年里有望迎來(lái)良好表現(xiàn)。“投資最困難的階段已經(jīng)過(guò)去。保持耐心，價(jià)值總會(huì)回歸?！?劉彥春稱(chēng)。
李耀柱管理的廣發(fā)滬港深新起點(diǎn)、廣發(fā)滬港深成長(zhǎng)精選、廣發(fā)科技動(dòng)力均重倉(cāng)持有美團(tuán)。截至2021年末，三只基金持有美團(tuán)共計(jì)649.06萬(wàn)股，持倉(cāng)市值合計(jì)達(dá)到11.96億元。
“我們?nèi)匀粚?duì)香港市場(chǎng)充滿信心，一方面是因?yàn)楹玫纳鲜衅髽I(yè)迎來(lái)極具吸引力的估值水平，另一方面是企業(yè)的盈利預(yù)期得到改善。從中長(zhǎng)期看，我們認(rèn)為現(xiàn)在是很好的買(mǎi)入時(shí)間點(diǎn)，對(duì)香港的優(yōu)質(zhì)成長(zhǎng)股保持信心”。李耀柱在廣發(fā)滬港深新起點(diǎn)的去年四季報(bào)中表示。
2月18日，交銀國(guó)際發(fā)布的研報(bào)顯示，該研究機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)美團(tuán)第四季收入499億元，同比增32%，其中，外賣(mài)/到店/新業(yè)務(wù)分別增20%/24%/65%，市場(chǎng)預(yù)期494億元，同比增30%。預(yù)計(jì)調(diào)整后凈虧損66億元，市場(chǎng)預(yù)期57.5億元，其中外賣(mài)盈利15.3億元，到店酒旅盈利35.4億元，新業(yè)務(wù)虧損118.5億元。