官方發(fā)布消息，公司創(chuàng)始人兼董事長(zhǎng)左暉先生因疾病意外惡化于2021年5月20日去世，年僅50歲！

左暉于2001年創(chuàng)辦鏈家，隨后又創(chuàng)辦自如、貝殼找房等。2021年5月13日，2021年新財(cái)富500富人榜發(fā)布，左暉身價(jià)超2,220億元，超過(guò)了許家印、楊惠妍、王健林等，成為中國(guó)地產(chǎn)新首富。

據(jù)知情人士透露，左暉系因肺癌去世。盡管他作為中國(guó)地產(chǎn)新首富，但沒(méi)有人能真正擁有財(cái)富，只不過(guò)是為下一代人保管，所以左暉利用了家族信托使財(cái)富長(zhǎng)久傳承！

據(jù)報(bào)道，左暉在患病后依然帶領(lǐng)團(tuán)隊(duì)在戰(zhàn)術(shù)上一路領(lǐng)先，企業(yè)上市后創(chuàng)出靚麗成績(jī)。同時(shí)，他也提前為企業(yè)和家庭搭好了保護(hù)架構(gòu)，訂立好傳承計(jì)劃。左暉通過(guò)家族信托控制了上市公司26.2%股權(quán)，身故后信托的持股比例不受影響。

01. 何為家族信托？

中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)信托監(jiān)督管理部于2018年8月17日發(fā)布的《信托部關(guān)于加強(qiáng)規(guī)范資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)過(guò)渡期內(nèi)信托監(jiān)管工作的通知》（信托函[2018]37號(hào)）第二條指出：“家族信托是指信托公司接受單一個(gè)人或者家庭的委托，以家庭財(cái)富的保護(hù)、傳承和管理為主要信托目的，提供財(cái)產(chǎn)規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)隔離、資產(chǎn)配置、子女教育、家族治理、公益（慈善）事業(yè)等定制化事務(wù)管理和金融服務(wù)的信托業(yè)務(wù)。家族信托財(cái)產(chǎn)金額或價(jià)值不低于1000萬(wàn)元，受益人應(yīng)包括委托人在內(nèi)的家庭成員，但委托人不得為惟一受益人。單純以追求信托財(cái)產(chǎn)保值增值為主要信托目的，具有專戶理財(cái)性質(zhì)和資產(chǎn)管理屬性的信托業(yè)務(wù)不屬于家族信托?！边@是我國(guó)首次在監(jiān)管層面對(duì)家族信托作出了定義。

根據(jù)上述監(jiān)管要求，設(shè)立家族信托需要同時(shí)滿足以下幾個(gè)條件：

1）委托人只能是單一個(gè)人或家庭，不能是法人或其他組織；

2）受托人只能是信托公司；

3）信托目的只能是家庭財(cái)富的保護(hù)、傳承和管理，不能是單純以追求信托財(cái)產(chǎn)保值增值；

4）信托財(cái)產(chǎn)金額或價(jià)值不低于1000萬(wàn)元；

5）不能是自益信托。這些條件也是家族信托與其他信托產(chǎn)品的主要區(qū)別。

02. 家族信托已成為高凈值，人群財(cái)富傳承的首選

5月17日，聯(lián)合貝恩公司發(fā)布《2021中國(guó)私人財(cái)富報(bào)告》，根據(jù)該報(bào)告的調(diào)查顯示，2021年受訪高凈值人群已經(jīng)在準(zhǔn)備或已開(kāi)始進(jìn)行財(cái)富傳承的相關(guān)安排從2019年的53%升至65%。

說(shuō)明高凈值人群對(duì)于財(cái)富傳承需求的緊迫度日益提升。而當(dāng)被問(wèn)到“在代際傳承的問(wèn)題上，最需要私人銀行提供何種服務(wù)？”的問(wèn)題上，對(duì)于“家族財(cái)富保障、傳承與理財(cái)規(guī)劃”、“家族企業(yè)的投行融資及公司銀行服務(wù)”的提及度非常高。

從這份報(bào)告中不難看出，中國(guó)高凈值人群對(duì)于家族傳承的需求日益提升。而作為在幾千年前就被精英富豪們用做財(cái)富傳承工具的家族信托規(guī)模也在持續(xù)增長(zhǎng)中。

中國(guó)信登數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，信托業(yè)存量規(guī)模為2,051.55億元；2020年末家族信托規(guī)模較年初的1,137.87億元增長(zhǎng)了80.29%，家族信托存續(xù)規(guī)模連續(xù)四個(gè)季度持續(xù)上升，環(huán)比增幅分別為11.2%、8.34%、35.94%和10.09%，家族信托在市場(chǎng)需求的推動(dòng)下正在快速增長(zhǎng)。

03. 家族信托的功能

對(duì)于高凈值人士，家族信托能滿足客戶對(duì)財(cái)富保障、保值增值、財(cái)富傳承的一系列要求。作為“皇冠上的明珠”，家族信托能完成的使命超出很多人的想象。

▍資產(chǎn)配置

家族信托設(shè)立后，信托財(cái)產(chǎn)可以根據(jù)委托人的需求投資各種金融產(chǎn)品。精選一家具有專業(yè)資產(chǎn)配置能力的受托機(jī)構(gòu)，可保障資產(chǎn)持續(xù)保值增值。

▍婚前保護(hù)

以信托代替婚前協(xié)議，不傷害夫妻感情，也不傷害財(cái)富利益。婚姻關(guān)系一旦破裂，最容易引起財(cái)產(chǎn)糾紛，曾經(jīng)親密的愛(ài)人反目成仇，對(duì)簿公堂最終人財(cái)兩失的事件更是屢見(jiàn)不鮮。

通過(guò)設(shè)立家族信托，委托人可以在婚前進(jìn)行個(gè)人財(cái)產(chǎn)保護(hù)，信托財(cái)產(chǎn)嚴(yán)格保密，設(shè)立全程無(wú)需擬結(jié)合方知曉，避免婚前糾紛，且該部分財(cái)產(chǎn)在婚后不屬于夫妻雙方共同財(cái)產(chǎn)，不受婚變影響，防止財(cái)產(chǎn)流失。

同時(shí)，將未來(lái)伴侶設(shè)為條件受益人，一定條件下可領(lǐng)取信托收益，用于婚后生活支出，更可維護(hù)婚姻和諧。

▍有序傳承

家族信托與法定繼承、遺囑繼承相比，可更好地避免家族內(nèi)財(cái)產(chǎn)糾紛。在信托中，有哪些受益人，每個(gè)人應(yīng)該獲得多少，在什么條件下可以獲得多少財(cái)產(chǎn)，都白紙黑字有所規(guī)定，發(fā)生繼承時(shí)，受托人嚴(yán)格按照委托人意愿進(jìn)行財(cái)產(chǎn)分配，執(zhí)行力強(qiáng)，真正能夠幫助委托人實(shí)現(xiàn)財(cái)富的有序傳承。

▍家人關(guān)懷

一份信托，可以陪伴孩子一路成長(zhǎng)。如果有一天無(wú)法對(duì)子女照顧周全，如何保證他們今后能順利成才、一生無(wú)憂？

實(shí)際上，通過(guò)家族信托，即可設(shè)計(jì)覆蓋子女一生的“財(cái)富傳承計(jì)劃”。委托人按時(shí)間、按條件向子女分配信托財(cái)產(chǎn)，如每月給子女發(fā)放生活費(fèi)，并隨著年齡的增長(zhǎng)加大數(shù)額；在子女考上大學(xué)、就業(yè)、創(chuàng)業(yè)、結(jié)婚、生子等人生大事件時(shí)，給予額外資金的支持獎(jiǎng)勵(lì)等。不僅可以避免子女揮霍，還能讓其在成長(zhǎng)路上一直都能感受到委托人的關(guān)懷陪伴。

▍企業(yè)治理

家族信托持有公司股權(quán)，可保證家族成員對(duì)公司的控制權(quán)，避免無(wú)謂的股權(quán)結(jié)構(gòu)變動(dòng)，對(duì)企業(yè)發(fā)展造成不利影響。同時(shí)，在第二代不愿接手家族企業(yè)時(shí)，可引入外部職業(yè)經(jīng)理人管理企業(yè)事務(wù)，通過(guò)家族信托安排其持有企業(yè)股權(quán)受益權(quán)，而不是所有權(quán)，方可保證家族成員對(duì)企業(yè)的實(shí)際幕后控制，同時(shí)，也使企業(yè)不會(huì)因?yàn)榧易宄蓡T不善經(jīng)營(yíng)而每況愈下，更有利于家族企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

但是，值得注意的是，根據(jù)證監(jiān)會(huì)關(guān)于“三類股東”最新官方審核口徑，非上市公司擬引入家族信托作為股東持股應(yīng)謹(jǐn)慎，或?qū)PO進(jìn)程有影響。

▍稅務(wù)籌劃

歐美地區(qū)具有完善的稅收體系，不同的資產(chǎn)增收不同比例的稅，其中遺產(chǎn)稅就是一項(xiàng)非常昂貴的稅負(fù)。隨著國(guó)內(nèi)與國(guó)際逐步接軌，國(guó)內(nèi)的稅收模式也將逐步完善，在不久的將來(lái)，遺產(chǎn)稅或許也將變?yōu)樨?cái)富管理中不可回避的問(wèn)題。家族信托可以幫助企業(yè)家合理搭建信托架構(gòu)，提前進(jìn)行稅務(wù)規(guī)劃，一定程度上消除委托人在財(cái)富傳承和企業(yè)治理過(guò)程中的后顧之憂。

▍債務(wù)隔離

基于信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性，家族信托可以充當(dāng)財(cái)產(chǎn)的“防火墻”。通常進(jìn)入家族信托的資產(chǎn)已經(jīng)發(fā)生了所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，名義上已經(jīng)不屬于委托人，因此委托人大額舉債前設(shè)立家族信托，后即使公司破產(chǎn)，家族信托內(nèi)的財(cái)產(chǎn)不會(huì)受其牽連，可保障委托人及家庭基本生活正常持續(xù)，同時(shí)也為日后東山再起留存一定資金。

國(guó)內(nèi)的家族信托業(yè)務(wù)作為財(cái)富管理業(yè)務(wù)中的金字塔尖，成為信托公司努力拓展的藍(lán)海。家族信托不是最完美的，但與其他傳統(tǒng)財(cái)富保護(hù)傳承法律工具相比，卻是保護(hù)最全面、最徹底的，它能夠幫助我們真正實(shí)現(xiàn)對(duì)自有合法財(cái)產(chǎn)的終級(jí)控制，無(wú)論現(xiàn)在還是將來(lái)，生前還是身后。相信在包括家族信托律師、信托公司等各專業(yè)金融機(jī)構(gòu)、專業(yè)人士的共同努力下，隨著社會(huì)公眾對(duì)家族信托的進(jìn)一步了解，家族信托或?qū)⒊蔀榫硟?nèi)高凈值人群的第一選擇。