界面新聞記者 | 紀(jì)瑤
8月,A股三大指數(shù)整體震蕩下挫。
Wind數(shù)據(jù)顯示,截至8月30日收盤,上證指數(shù)月內(nèi)累計下跌3.29%,深證成指累計下跌4.63%,創(chuàng)業(yè)板指累計下跌6.38%。此外,滬深300指數(shù)累計下跌1.42%,中證1000指數(shù)累計下跌1.56%。
31個申萬一級行業(yè)全線下跌,其中石油石化行業(yè)跌幅最小,為0.10%。國防軍工、農(nóng)林牧漁、美容護理等行業(yè)則跌幅居前,分別下跌8.91%、8.36%、8.13%。
港股恒生指數(shù)在月初經(jīng)歷了短暫調(diào)整后,震蕩反彈。截至8月30日收盤,恒指漲至17989點,月度漲幅達3.72%。
界面新聞綜合收益率、波動率、擇時與選股等維度對普通股票型基金進行評估,同時對上榜基金進一步篩選,剔除資產(chǎn)規(guī)模合計低于五千萬,以及成立時間不超過1個月的基金,并排除非投資收益原因造成的凈值上漲,整理8月紅黑榜。
通過對這些基金進行長期跟蹤,試圖從中找到收益相對較高、風(fēng)險相對較低,長期業(yè)績優(yōu)秀的基金。同時找出部分產(chǎn)品存在的潛在風(fēng)險和問題,幫助投資者“避雷”。
本次納入統(tǒng)計的481只(所有份額合并計算)股票型基金的8月平均收益率為-3.56%。當(dāng)月僅27只基金取得正收益,最高收益率為4.34%。
下表為綜合得分最高的10只股票型基金:
紅榜基金“含港股量”重。
嘉實基金王貴重、趙鈺管理的嘉實前沿科技位居榜首?;鹩?017年成立,基金中報顯示,該基金港股倉位為77.36%,重倉港股醫(yī)藥、消費、信息科技。
大成基金劉旭2只基金上榜,規(guī)模合計約115億元。大成高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)這只百億基金,最新單位凈值為4.04元,今年以來已賺得15.37%的收益。該基金持倉均衡、倉位波動幅度較小,年內(nèi)小幅減持通信行業(yè)、機械設(shè)備,增持了家用電器。劉旭在中報中表示,組合中運營商、家用電器、能源類等被市場解讀為穩(wěn)定收益類別資產(chǎn)帶來主要回報,組合中較多制造業(yè)成長類別資產(chǎn)成了市場的拋棄對象。
易方達基金楊楨霄、許征管理的易方達醫(yī)藥生物以4.34%的月度收益率,位列普通股票型基金第一?;鹬袌箫@示,該基金港股倉位為42.95%。基金長期A、H股醫(yī)藥生物板塊,最新凈值為0.61。
紅榜中最新凈值低于1元的還包括廣發(fā)港股通成長精選、匯豐晉信港股通精選,基金均長期重倉港股,成立時間均在2020年前后,成立至今恒生指數(shù)持續(xù)下行。
下表為綜合得分最低的10只股票型基金:
黑榜基金的特點是多為主題基金,重押了科技、軍工、醫(yī)藥等板塊。
紅土創(chuàng)新科技創(chuàng)新位居黑榜第一,月度虧損11.25%,黑榜中收益率倒數(shù)第一是申萬菱信醫(yī)藥先鋒,月虧11.29%。
華夏領(lǐng)先的單位凈值已腰斬,基金經(jīng)理王曉李于2023年3月接管該基金,任職回報為-30.74%。根據(jù)中報,基金長期重倉光伏設(shè)備、創(chuàng)新藥等板塊龍頭股。
嘉實基金2只基金上榜,嘉實逆向策略中報顯示,基金重倉通信、軍工和機械設(shè)備。嘉實信息產(chǎn)業(yè)則重倉信息技術(shù)板塊股票,倉位重達85%。
中信建投證券認為,美聯(lián)儲九月降息信號強烈,A股市場轉(zhuǎn)機正逐步孕育。展望四季度,海外不確定性陸續(xù)落地,國內(nèi)政策有望加碼發(fā)力,有望打破情緒負循環(huán)帶來的殺估值壓力。
嘉實基金王貴重在基金中報里表示,對港股的長期樂觀看法沒有改變,海外流動性放松的趨勢已經(jīng)比較確定,但是因為對國內(nèi)經(jīng)濟的悲觀以及地緣政治的擾動,外資持續(xù)流出。不過經(jīng)歷去年疫情政策調(diào)整后的反彈以及期間明顯的外資回流,我們也認識到目前的核心矛盾并不是地緣政治而是宏觀預(yù)期?;ヂ?lián)網(wǎng)及其他港股科技行業(yè)經(jīng)過 2023 年的超預(yù)期估值下殺,在宏觀預(yù)期的反轉(zhuǎn)之下會有更大的估值彈性。