文|江瀚視野觀察

在世界銀行市場(chǎng)上，花旗銀行可以說是一個(gè)無人不知無人不曉的名字，就是這個(gè)世界有名的銀行業(yè)巨頭現(xiàn)在卻在進(jìn)入個(gè)人業(yè)務(wù)各地關(guān)門退卻的倒計(jì)時(shí)，這到底是怎么回事？都已經(jīng)進(jìn)入中國(guó)120年的世界巨頭為啥會(huì)如此大敗退？

一、花旗銀行業(yè)務(wù)關(guān)停進(jìn)入倒計(jì)時(shí)？

據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道的消息，華爾街巨頭花旗銀行在中國(guó)各項(xiàng)個(gè)人業(yè)務(wù)的關(guān)閉逐漸進(jìn)入倒計(jì)時(shí)！花旗銀行最新公告，個(gè)人銀行業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)預(yù)計(jì)于2024年6月8日起停止?fàn)I業(yè)，共涉及上海分行個(gè)人銀行營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)等15個(gè)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)。此外，個(gè)人信用卡也即將終止交易。在今年1月份，花旗銀行官宣將裁員至少2萬人，約占其員工總數(shù)的10%。

2024年1月，花旗中國(guó)已公告將向富邦華一銀行就花旗中國(guó)個(gè)人信用卡還款服務(wù)停止后仍未結(jié)清的欠款款項(xiàng)或信用卡分期還款余額（“應(yīng)收賬款”）進(jìn)行債權(quán)轉(zhuǎn)讓，該轉(zhuǎn)讓計(jì)劃于2024年7月5日交割。

2022年12月花旗宣布將逐步關(guān)閉其中國(guó)內(nèi)地的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)，但不涉及其對(duì)公業(yè)務(wù)。此外，花旗中國(guó)還陸續(xù)宣布關(guān)閉韓國(guó)的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)，全面結(jié)束其在俄羅斯的業(yè)務(wù)，將尋求其在墨西哥的個(gè)人銀行、小型企業(yè)和中型市場(chǎng)業(yè)務(wù)的IPO等。

在花旗已宣布將退出個(gè)人銀行業(yè)務(wù)的跨亞洲、歐洲、中東和墨西哥的全球14個(gè)市場(chǎng)中，花旗已完成了在澳大利亞、巴林、印度、馬來西亞、菲律賓、泰國(guó)、越南、中國(guó)、印度尼西亞等市場(chǎng)的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)出售。

據(jù)市界的報(bào)道，1902年，一家名為City Bank of New York（紐約城市銀行）的銀行在上海外灘開設(shè)了它在中國(guó)的第一家分行。這也是第一家在中國(guó)開業(yè)的美國(guó)銀行。那時(shí)，在車水馬龍的上海灘，City Bank的門前每天都懸掛著一面美國(guó)國(guó)旗，格外引人注目。

紅藍(lán)白的三色旗子上，有星星、有橫條，花俏的樣子，讓當(dāng)時(shí)的中國(guó)人給它起了個(gè)挺形象的名字——花旗。City Bank從此也擁有了自己的中文名——花旗銀行，沿用至今。

時(shí)間撥到一百年后。2007年4月，花旗銀行成為首批注冊(cè)成為本地法人銀行的國(guó)際銀行之一。此后，在全國(guó)12所城市(北京、長(zhǎng)沙、成都、重慶、大連、廣州、貴陽(yáng)、杭州、南京、上海、深圳和天津)都擁有該行分支網(wǎng)點(diǎn)。

2021年12月23日，花旗集團(tuán)將其在菲律賓的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)以9.08億美元的現(xiàn)金溢價(jià)，出售給一家本地金融機(jī)構(gòu)菲律賓聯(lián)合銀行；2022年1月13日，花旗集團(tuán)將其在印度尼西亞、馬來西亞、泰國(guó)和越南的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)打包出售給新加坡大華銀行集團(tuán)，同時(shí)大華銀行將接收其在這四個(gè)國(guó)家的約5000名員工。

二、世界巨頭為啥會(huì)敗退？

花旗銀行作為全球金融業(yè)的巨頭之一，其業(yè)務(wù)遍布世界各地，擁有悠久的歷史和豐富的經(jīng)驗(yàn)。然而，近年來，花旗銀行卻頻頻傳出業(yè)務(wù)關(guān)停的消息，尤其是最近其在中國(guó)的個(gè)人銀行業(yè)務(wù)進(jìn)入倒計(jì)時(shí)階段，引發(fā)了廣泛的關(guān)注，我們?cè)撊绾慰创@件事呢？

首先，花旗銀行關(guān)閉個(gè)人業(yè)務(wù)是其長(zhǎng)期發(fā)展的必然。在金融業(yè)的版圖中，個(gè)人銀行業(yè)務(wù)因其廣泛的客戶基礎(chǔ)而被視為連接銀行與普通民眾的橋梁。然而，這一領(lǐng)域并非總是一片藍(lán)海。與大型企業(yè)或機(jī)構(gòu)客戶相比，個(gè)人客戶通常涉及較小的交易金額和更高的服務(wù)成本。銀行在為個(gè)人客戶提供服務(wù)時(shí)，需要投入大量的資源，包括人力、物力以及技術(shù)支持，但這些投入往往難以通過個(gè)人客戶的交易規(guī)模來完全覆蓋。

當(dāng)銀行能夠通過服務(wù)更多的客戶或處理更大的交易金額來分?jǐn)偣潭ǔ杀緯r(shí)，其盈利能力會(huì)得到提升。然而，對(duì)于個(gè)人業(yè)務(wù)而言，由于其交易規(guī)模相對(duì)較小，銀行可能難以達(dá)到足夠的規(guī)模來實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)。這可能導(dǎo)致個(gè)人業(yè)務(wù)的利潤(rùn)率較低，甚至出現(xiàn)虧損。

對(duì)于花旗銀行來說，花旗銀行的個(gè)人業(yè)務(wù)規(guī)模雖不及其企業(yè)及投資銀行業(yè)務(wù)，但在維護(hù)、運(yùn)營(yíng)成本上卻并不低廉。高昂的網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)、人員配置、客戶服務(wù)及技術(shù)支持等成本，加之激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，使得個(gè)人業(yè)務(wù)往往陷入高成本低利潤(rùn)的困境。尤其在無法實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)的情況下，虧損風(fēng)險(xiǎn)顯著增加。因此，關(guān)閉在某些市場(chǎng)中不具備競(jìng)爭(zhēng)力的個(gè)人業(yè)務(wù)，實(shí)際上是基于成本效益分析的理性選擇，而非單純意義上的敗退。

其次，花旗銀行的降本增效其實(shí)早就開始了。從公開市場(chǎng)信息來看，花旗銀行從2021年開始實(shí)施降本增效的轉(zhuǎn)型策略，在全球化和金融科技的雙重沖擊下，傳統(tǒng)銀行面臨著越來越大的挑戰(zhàn)。為了保持競(jìng)爭(zhēng)力，銀行需要不斷地優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，降低成本，提高效率。關(guān)閉不賺錢地區(qū)的個(gè)人業(yè)務(wù)，可以減少銀行在這些地區(qū)的投入，從而節(jié)省成本。

對(duì)于花旗銀行來說，核心業(yè)務(wù)是其競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的源泉。通過關(guān)閉不賺錢的個(gè)人業(yè)務(wù)，銀行可以更加專注于其核心業(yè)務(wù)，提高服務(wù)質(zhì)量，增強(qiáng)客戶黏性。這種戰(zhàn)略選擇有助于銀行在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中保持領(lǐng)先地位。雖然關(guān)閉不賺錢地區(qū)的個(gè)人業(yè)務(wù)在表面上看起來是一種敗退，但實(shí)際上它是銀行為了長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展而做出的明智決策。這種決策有助于銀行優(yōu)化資源配置，提高整體運(yùn)營(yíng)效率，從而為股東創(chuàng)造更大的價(jià)值。

因此，關(guān)閉不盈利地區(qū)的個(gè)人業(yè)務(wù)，不僅是對(duì)市場(chǎng)現(xiàn)實(shí)的響應(yīng)，更是銀行主動(dòng)尋求變革、聚焦更具增長(zhǎng)潛力和盈利能力業(yè)務(wù)的體現(xiàn)。這表明，花旗銀行的“敗退”實(shí)則是以退為進(jìn)，為未來的持續(xù)發(fā)展蓄力。

第三，中國(guó)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)日趨白熱化也是花旗銀行退出的原因。近年來，中國(guó)銀行業(yè)經(jīng)歷了激烈的競(jìng)爭(zhēng)，尤其是在個(gè)人金融服務(wù)領(lǐng)域。本土銀行的快速崛起為市場(chǎng)帶來了更多的選擇和創(chuàng)新，而外資銀行如花旗銀行雖然擁有品牌優(yōu)勢(shì)和國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，但是這種優(yōu)勢(shì)與其在中國(guó)的現(xiàn)實(shí)是不匹配的，以花旗銀行為代表的外資銀行在中國(guó)的存款、貸款等核心業(yè)務(wù)上確實(shí)難以與中資銀行匹敵。這主要是由于中資銀行在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的深厚根基和廣泛網(wǎng)絡(luò)覆蓋，使得它們能夠更好地滿足客戶需求并提供更便捷的服務(wù)。

與此同時(shí)，近年來中國(guó)存貸利差水平的不斷壓縮，使得外資銀行的盈利空間進(jìn)一步收窄，存貸利差是銀行的主要收入來源之一，但隨著市場(chǎng)利率的下降和競(jìng)爭(zhēng)加劇，這一利差水平逐漸收窄，使得外資銀行在盈利方面面臨更大的壓力。

對(duì)于當(dāng)前的花旗銀行來說，與其花大力氣去布局不賺錢的個(gè)人金融業(yè)務(wù)，不如把有限的資源、精力以及中國(guó)市場(chǎng)的重心轉(zhuǎn)向其他具有更大增長(zhǎng)潛力的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，通過其他業(yè)務(wù)領(lǐng)域賺取更多的收入。

從長(zhǎng)期來看，值得注意的是，花旗銀行的退出并不意味著完全放棄中國(guó)市場(chǎng)或其他受影響地區(qū)。相反，它在關(guān)閉個(gè)人銀行業(yè)務(wù)的同時(shí)，仍保留并加強(qiáng)了在投資銀行、企業(yè)金融、財(cái)富管理等高利潤(rùn)領(lǐng)域的布局。截至目前，花旗在中國(guó)已經(jīng)擁有近千家國(guó)際跨國(guó)企業(yè)、350多家本地大型企業(yè)、2300多家新興企業(yè)和中型企業(yè)客戶。過去一年內(nèi)，花旗為中國(guó)企業(yè)從國(guó)際資本市場(chǎng)募集了超過300億美元的資金。這種策略調(diào)整，體現(xiàn)了花旗銀行對(duì)自身優(yōu)勢(shì)的重新定位，即更加專注于能夠發(fā)揮其全球網(wǎng)絡(luò)、專業(yè)服務(wù)優(yōu)勢(shì)的領(lǐng)域，以期實(shí)現(xiàn)更高的資本效率和盈利能力。

所以，花旗銀行的邏輯還是“輕裝上陣”得加速轉(zhuǎn)型，通過構(gòu)建更加靈活、高效、可持續(xù)的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，從而獲得更多的收入和更高的利潤(rùn)。