2024年5月17日，半導(dǎo)體、光模塊、6G、AI算力等TMT相關(guān)板塊延續(xù)昨日活躍表現(xiàn)，紛紛收漲。信息技術(shù)ETF（562560）收漲1.1%，成分股長川科技、龍芯中科漲停，廣聯(lián)達(dá)、思瑞浦、寒武紀(jì)-U紛紛跟漲；5G通信ETF（515050）低開后震蕩走強(qiáng)，收漲0.85%，成分股天孚通信、信維通信漲超4%。

AI近日資金關(guān)注度持續(xù)提升，主要受益于各方消息面催化，一方面，AI大模型迭代進(jìn)程加快，同時(shí)帶動(dòng)算力產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值釋放；另一方面，近日AI芯片巨頭英偉達(dá)季報(bào)發(fā)布持續(xù)預(yù)熱，多方機(jī)構(gòu)持樂觀態(tài)度下，算力需求預(yù)期再受提振。

多家機(jī)構(gòu)看好英偉達(dá)業(yè)績，拉升算力需求預(yù)期

據(jù)了解，英偉達(dá)將于下周三發(fā)布2025Q1季報(bào)，此前英偉達(dá)做出遠(yuǎn)超預(yù)期的業(yè)績展望，華爾街也普遍預(yù)計(jì)英偉達(dá)營收將達(dá)245.1億美元（英偉達(dá)預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)收入240億美元），業(yè)績將顯著高于預(yù)期的第一季度業(yè)績和第二季度指導(dǎo)。英偉達(dá)作為AI芯片的領(lǐng)軍企業(yè)，其強(qiáng)勁的業(yè)績增長和產(chǎn)品創(chuàng)新能力，使其成為AI算力產(chǎn)業(yè)鏈的風(fēng)向標(biāo)，同時(shí)不斷提振市場對于算力需求的預(yù)期。

OpenAI、谷歌打響AI爭霸賽，新品迭出拉動(dòng)AI景氣度持續(xù)飆升

5月13日，OpenAI在春季發(fā)布會(huì)上推出新一代旗艦?zāi)Ｐ虶PT-4o，在GPT-4的基礎(chǔ)上新增了語言處理能力、可接受文本、音頻和圖像的任意組合作為輸入，并生成文本、音頻和圖像的任意組合輸出，同時(shí)能準(zhǔn)確識別和響應(yīng)人類情緒，并提供更具情感、個(gè)性化的回應(yīng)。

谷歌緊隨其后，在I/O大會(huì)上發(fā)布“進(jìn)階版”的GemoniPro1.5和全面對標(biāo)Sora文生視頻大模型的Veo等一系列大模型產(chǎn)品和AI應(yīng)用。

OpenAI和谷歌兩大巨頭前后召開新品發(fā)布會(huì)，在模型側(cè)、應(yīng)用側(cè)升級同步發(fā)力，展現(xiàn)出多模態(tài)大模型的發(fā)展趨勢，在全球如火如荼的大模型爭霸賽下，AI大模型性能不斷實(shí)現(xiàn)突破的同時(shí)，算力需求也應(yīng)聲爆發(fā)，景氣度有望持續(xù)攀升。

5G通信ETF(515050)，是全市場規(guī)模最大的5G通信ETF，最新規(guī)模超70億元。該ETF光模塊、光通信、AI算力、6G概念股權(quán)重占比超50%，并覆蓋了服務(wù)器、PCB、消費(fèi)電子、存儲(chǔ)芯片、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)等多個(gè)細(xì)分算力方向的龍頭標(biāo)的。其跟蹤指數(shù)的前十大權(quán)重股分別為中際旭創(chuàng)、立訊精密、工業(yè)富聯(lián)、中興通訊、新易盛、兆易創(chuàng)新、紫光股份、滬電股份、天孚通信、三安光電，前十大權(quán)重股合計(jì)占比53.89%。場外聯(lián)接(A類：008086；C類：008087)。

信息技術(shù)ETF（562560），為投資者提供均衡布局信息技術(shù)行業(yè)的投資工具，截至4月30日，該ETF科技龍頭概念暴露度高達(dá)92%，此外，在5G應(yīng)用、消費(fèi)電子、核心資產(chǎn)、信創(chuàng)產(chǎn)業(yè)、數(shù)字經(jīng)濟(jì)、華為平臺、自主可控等概念上的暴露度也均超過了40%。搶占AI時(shí)代先機(jī)，把握信息技術(shù)紅利，且個(gè)股集中度不高，能有效降低行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)敞口和個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)。