文|雷達財經(jīng) 莫恩盟
編輯|深海
一手搭建起360網(wǎng)絡(luò)安全商業(yè)帝國的周鴻祎，當(dāng)下正靠著奇富科技“悶聲發(fā)大財”。
盡管周鴻祎近來在公開場合談及的多是人工智能、大模型等看似高大上的東西，但被周鴻祎較少提交的金融科技服務(wù)，在悄然間已然成為周鴻祎當(dāng)下最賺錢的工具之一。
據(jù)奇富科技發(fā)布的財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，在最近三年的時間里，這家公司一共攬下近495億元的營收，同期奇富科技的累計歸母凈利潤更是超過140億元。與營收逐年下滑、利潤規(guī)模不斷縮水甚至由盈轉(zhuǎn)虧的三六零相比，奇富科技的業(yè)績顯得頗為亮眼。
不過，在兩次品牌升級的過程中，奇富科技先后在名字中隱去了“金融”與“360”的字眼。而公司亮眼業(yè)績背后，奇富科技在風(fēng)控方面也面臨一定的挑戰(zhàn)。此外，奇富科技旗下的360借條，在黑貓投訴平臺上也因暴力催收等問題遭到不少用戶投訴。
值得一提的是，對奇富科技采取低調(diào)態(tài)度的周鴻祎，其實本人并不低調(diào)。尤其是在短視頻、直播等網(wǎng)紅經(jīng)濟風(fēng)靡的當(dāng)下，身為企業(yè)家的周鴻祎也有一個網(wǎng)紅夢，其還建議身邊的朋友都來做網(wǎng)紅。
在周鴻祎看來，企業(yè)家做網(wǎng)紅跟用戶溝通起來會更加高效，而自己之所以“癡迷”于研究網(wǎng)紅經(jīng)濟，也是為了熟悉水性、做出更好的產(chǎn)品，并給公司節(jié)省營銷宣傳費用。
三年大賺140億，奇富科技“悶聲發(fā)大財”
“為什么全中國的互聯(lián)網(wǎng)公司，現(xiàn)在都奔著金融去呢？”早在2013年就曾發(fā)出前述疑問的周鴻祎，如今也嘗到了互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的不少“甜頭”。相比幫360打響名號的網(wǎng)絡(luò)安全業(yè)務(wù)，在不被公眾所過分關(guān)注的領(lǐng)域，周鴻祎正靠著名下的信貸科技服務(wù)公司奇富科技低調(diào)掘金。
據(jù)了解，這家名為奇富科技的公司，目前由周鴻祎擔(dān)任董事會主席。據(jù)同花順I(yè)FinD數(shù)據(jù)顯示，截至2022年年末，周鴻祎直接持有奇富科技12.23%的股份，是公司的第一大股東。
從最近三年的財務(wù)數(shù)據(jù)來看，奇富科技的年營收均在160億元的水準之上，而其凈利潤規(guī)模也均在40億元以上。三年時間，奇富科技將近495億元的營收以及超過140億元的歸母凈利潤輕松收入囊中。
可以作為參照的是，自2019年以后，三六零的營收便呈現(xiàn)出逐年下滑的趨勢，而三六零的歸母凈利潤指標則在2020年以后也開始不斷下滑。其中，2021年、2022年，三六零的營收分別為108.9億元、95.21億元。
2021年、2022年，三六零的歸母凈利潤分別為9.02億元、-22.04億元。另據(jù)三六零于今年1月末發(fā)布的業(yè)績預(yù)告顯示，公司預(yù)計2023年度實現(xiàn)歸屬于母公司所有者的凈利潤約為-5.5億元至-3.7億元。
從前述提到的這一系列數(shù)據(jù)來看，奇富科技的營收早已實現(xiàn)了對三六零的超越，而其盈利能力更是讓三六零難以望其項背。換言之，由周鴻祎掌舵的奇富科技，已取代三六零成為周鴻祎商業(yè)版圖下賺錢能力更強的一塊拼圖。
不過，奇富科技于去年所取得的業(yè)績，并非是其最近三年的最佳成績。雷達財經(jīng)了解到，2023年，奇富科技全年共錄得162.9億元的營收，相較上年165.54億元的營收下滑了1.59%。
利潤方面，奇富科技去年收獲42.85億元的歸母凈利潤，雖然比上一年40.24億元的歸母凈利潤多了6.49%，但仍不及2021年高達57.82億元的歸母凈利潤規(guī)模。
奇富科技“悶聲發(fā)大財”的背后，主要靠的是什么？從今年3月發(fā)布的年報來看，奇富科技當(dāng)前的營收主要可以分為信貸驅(qū)動服務(wù)和平臺服務(wù)兩個大的板塊。其中，信貸驅(qū)動服務(wù)去年為奇富科技攬得117.39億元的收入，同期奇富科技的平臺服務(wù)凈收入規(guī)模為45.52億元。
再進一步劃分，信貸驅(qū)動服務(wù)下的貸款撮合及服務(wù)費－重資本，去年錄得16.67億元的收入，但與上年20.86億元的收入相比有所減少，這主要是由于重資本貸款撮合規(guī)模減少及有效貸款期限縮短。
與此同時，由于期內(nèi)表外重資本貸款平均在貸余額減少，信貸驅(qū)動服務(wù)下的解除擔(dān)保負債的收入同比也出現(xiàn)下滑，從2022年的58.99億元降至47.46億元。
由于表內(nèi)貸款平均在貸余額增加，同屬信貸驅(qū)動服務(wù)下的融資收入從2022年的34.88億元增長至2023年的51.1億元。由于重資本模式下滯納金增加，信貸驅(qū)動服務(wù)下的其他服務(wù)費從2022年的1.13億元增至2.16億元。
至于平臺服務(wù)下的貸款撮合及服務(wù)費－輕資本，由于輕資本模式下貸款撮合規(guī)模減少及有效貸款期限縮短，去年攬得32.14億元的收入，較上年的41.25億元有所下滑。
而同屬奇富科技平臺服務(wù)下的轉(zhuǎn)介服務(wù)費、其他服務(wù)費同比均實現(xiàn)增長，分別達到9.5億元、3.88億元，前者的增長主要是由于通過ICE的貸款撮合規(guī)模增加，后者的增長主要是由于滯納金以及產(chǎn)品優(yōu)化。
除了賺得盆滿缽滿的業(yè)績外，奇富科技近來在資本市場上的表現(xiàn)也還算不錯。據(jù)同花順iFinD顯示，自上市至今,奇富科技-S的股價上漲了57.38%，市值增加超87億港元。伴隨著奇富科技股價的上漲，作為奇富科技實際控制人的周鴻祎，其擁有的股權(quán)價值也水漲船高。
名稱淡化網(wǎng)貸色彩，豐收背后暗藏隱憂
雷達財經(jīng)從公司官網(wǎng)獲悉，目前，奇富旗下的產(chǎn)品主要包括360借條、360周轉(zhuǎn)靈等，奇富科技將“成為中國金融科技行業(yè)最受尊敬的企業(yè)”視為自己的愿景，并將“始于安全，恒于科技”作為自己的口號。
不過，在品牌發(fā)展的歷程中，奇富科技這家公司先是在名稱上淡化自身的金融色彩，之后又在名稱上弱化自己與360之間的關(guān)聯(lián)。取而代之的是，奇富科技不斷強化自己的科技屬性。
奇富科技的成立，最早可以追溯至2016年。當(dāng)年7月，周鴻祎創(chuàng)建360金融集團。次年3月，福州三六零網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司成立，并順利獲得網(wǎng)絡(luò)小貸牌照。一年多的時間之后，福州三六零融資擔(dān)保有限公司成立，360金融集團借此又獲得了融資擔(dān)保牌照。
2018年12月，誕生僅僅兩年多的360金融便強勢登陸美股，在當(dāng)?shù)丶{斯達克交易所正式掛牌上市。2020年8月，360金融進行首次品牌升級，其將品牌名稱變更為了360數(shù)科。2022年，360數(shù)科又成功在港交所敲響上市鐘聲。去年2月，360數(shù)科再度進行品牌升級，搖身一變成為了奇富科技。
若從如今的名字來看，外界很難單純從奇富科技這四個字中參透出這家公司的主營業(yè)務(wù)究竟是什么。盡管奇富科技在名稱上進行了兩輪更新升級，但其在業(yè)務(wù)層面卻很難隱去自己網(wǎng)貸公司的底色。
在財報中，奇富科技對自己做了這樣的介紹：是一家中國信貸科技平臺，提供全方位的科技服務(wù)，包括在貸款生命周期中協(xié)助金融機構(gòu)、消費者及小微企業(yè)，服務(wù)包括獲取借款人、初步信用評估、資金匹配及貸后服務(wù)。
而支撐起奇富科技亮眼業(yè)績的，正是數(shù)量龐大的金融機構(gòu)和借款人。截至去年年末，奇富科技已累計連接157家金融機構(gòu)合作伙伴，以及2.35億名具潛在信貸需求的消費者，較上年的2.09億名增長12.8%。
截至去年末，奇富科技累計具有獲批授信額度的用戶達5090萬人，同比增長14.4%。與此同時，奇富科技累計成功提款的借款人（包括重復(fù)借款人）達3040萬人，同比也實現(xiàn)12.7%的增長。
2023年全年，奇富科技總撮合及發(fā)起貸款規(guī)模達4758.31億元，較2022年增長15.4%。平臺服務(wù)下的貸款撮合規(guī)模同比增長17.3%至2710.2億元。去年奇富科技的全年復(fù)貸量為91.6%，而2022年的全年復(fù)貸量為88.7%。
對于一家標榜自身為人工智能驅(qū)動的信貸科技服務(wù)平臺的公司，奇富科技顯然還需要相應(yīng)的技術(shù)加持才能對得起這個名號。在官網(wǎng)的科技創(chuàng)新一欄，奇富科技下設(shè)有智能服務(wù)、AI研究、安全科技三個板塊。
其中，智能服務(wù)一欄展示有Argus智能風(fēng)控引擎、Glaucus增長引擎、智能機器人、金融OCR服務(wù)；AI研究則包括大模型計算、金融知識圖譜、情緒識別三個內(nèi)容；剩下的安全科技，主要囊括用戶隱私及風(fēng)險保障、全鏈反詐科技以及隱私計算。
不過，堪稱“賺錢機器”的奇富科技，表面一片豐收景象的背后也暗藏隱憂。據(jù)奇富科技首席風(fēng)險官鄭彥透露，去年第四季度對風(fēng)控方面產(chǎn)生一定挑戰(zhàn)。經(jīng)濟上的困難影響了一部分借款人的還款能力，同時全行業(yè)遇到的技術(shù)問題也降低了公司催收運營的效果。
鄭彥進一步指出，關(guān)鍵先行指標中，去年第四季度的首日逾期率為5.0%，30天回收率為84.9%?！拔覀儨p少了高風(fēng)險、長期限貸款的敞口，并通過提升不承擔(dān)信貸風(fēng)險的服務(wù)的比例來進一步降低總體風(fēng)險。2024年至今，這些舉措已經(jīng)開始對風(fēng)險指標產(chǎn)生了積極的影響。我們預(yù)計風(fēng)險指標今年會逐步改善”。
此外，在黑貓投訴平臺上，也有不少用戶對奇富科技旗下的產(chǎn)品發(fā)起投訴。截止發(fā)稿，360借條在黑貓投訴平臺上的累計投訴量超過3.2萬條。其中近30天內(nèi)新增的投訴就多達348條，平均每天新增投訴超過11條。用戶發(fā)起的這些投訴中，可以看到諸多有關(guān)暴力催收的內(nèi)容。
不想當(dāng)網(wǎng)紅的一把手，不是一個好企業(yè)家？
將視線從奇富科技轉(zhuǎn)回至周鴻祎本人，相比曾經(jīng)的企業(yè)家身份，如今的周鴻祎還致力于成為一名合格的網(wǎng)紅。在微博發(fā)布的一則視頻中，周鴻祎更是自我調(diào)侃道，“我最近為了吸粉，已經(jīng)到了‘喪心病狂’的地步了”。
雷達財經(jīng)注意到，目前周鴻祎的個人社交帳號保持著相對較高的更新頻率，其還會不定期開展直播活動。在周鴻祎的努力運營下，其在多個社交平臺上已積攢了不少的粉絲。截至發(fā)稿，周鴻祎在微博的粉絲數(shù)已超過1149萬，而其在抖音平臺上的粉絲數(shù)也超過了493萬。
在年初舉行的2023年風(fēng)馬牛年終秀圓桌論壇環(huán)節(jié)上，周鴻祎和后輩程前的言論就曾在互聯(lián)網(wǎng)上吸引來了眾多網(wǎng)友圍觀。在這起熱點事件中，周鴻祎收獲不少好評，還順帶推廣了一波自己的個人演講。
1月10日，周鴻祎又在社交媒體賬號上發(fā)文稱，“老朋友們前來東方甄選集體學(xué)習(xí)網(wǎng)紅經(jīng)濟，爭取理解流量密碼，與時俱進跟上時代節(jié)奏，聽俞敏洪和董宇輝分享他們的努力和堅持”。彼時，和周鴻祎一同前往東方甄選拜訪的，還有馮侖等老一批企業(yè)家。
自己努力做網(wǎng)紅的同時，周鴻祎還力薦身邊的朋友也去做網(wǎng)紅。今年2月，天王劉德華因宣傳電影《紅毯先生》做客周鴻祎直播間，彼時，周鴻祎就向劉德華提出了一個大膽的建議，希望他能夠進軍網(wǎng)紅圈。
而在當(dāng)下競爭十分激烈的新能源汽車領(lǐng)域，周鴻祎也建議車企的一把手們趕緊下場做網(wǎng)紅。在周鴻祎看來，不久之前蔚來汽車創(chuàng)始人李斌在抖音進行的個人直播就很成功，他認為企業(yè)家做網(wǎng)紅跟用戶直播溝通將更加高效。
4月，周鴻祎再次發(fā)視頻表示，車圈已經(jīng)進入網(wǎng)紅時代，企業(yè)家都要學(xué)會短視頻。在這則視頻中，周鴻祎提到了雷軍及其打造的小米汽車，還有蔚小理三家新勢力的創(chuàng)始人李斌、何小鵬、李想，以及老牌車企大佬吉利李書福和俞敏洪的聯(lián)合直播，他還建議李想在面對市場質(zhì)疑時不妨出來做直播面對用戶溝通。
事實上，周鴻祎也算間接參與了造車大戰(zhàn)。早在2021年10月，三六零就曾宣布擬投資29億元入股哪吒汽車。按照計劃，本次投資完成后，三六零合計將持有哪吒汽車16.594%的股權(quán)，一舉成為哪吒汽車的第二大股東。
不過，相比奇富科技這棵賺錢能力不容小覷的搖錢樹，周鴻祎投資哪吒汽車的這筆買賣目前還沒有熬到盈利的時刻。根據(jù)三六零公布的財報顯示，2020年至2022年期間，哪吒汽車累計虧損111.48億元。
而哪吒汽車所帶來的虧損，也給身為股東的三六零帶來了巨大的壓力。2022年，三六零全年的歸母凈利潤虧損達22.04億元，這是其自2014年以來的首次虧損。而三六零2022年12.93億元的投資虧損中，由哪吒汽車帶來的損失就高達5.93億元。
2022年，三六零還一度發(fā)布了放棄對哪吒汽車增資的公告。對于本次股權(quán)變更，周鴻祎回應(yīng)稱，哪吒汽車還是一個創(chuàng)業(yè)公司，需要讓創(chuàng)始人團隊主導(dǎo)公司發(fā)展，而不是完全資本主導(dǎo)，但是現(xiàn)在創(chuàng)始人團隊股權(quán)太少。盡管周鴻祎給出了這樣的理由，但在部分人看來，哪吒汽車不明朗的前景或許也在一定程度上影響到了三六零對其的增資計劃。
今年3月26日，小米汽車發(fā)布會即將正式召開之際，周鴻祎還和哪吒汽車CEO張勇開啟了一場直播活動。在這場直播中，周鴻祎“火力全開”，其不僅直接指出哪吒汽車現(xiàn)有的命名缺乏邏輯，從產(chǎn)品營銷到規(guī)劃的水平不足，還建議張勇多學(xué)習(xí)小米汽車展示生產(chǎn)基地的思路。
在后續(xù)復(fù)盤這場直播時，周鴻祎直言雖然這場直播中間有一些小沖突，但整體效果還不錯，“有沖突這個節(jié)目才好看”，周鴻祎還評價這場直播“可能是哪吒歷史上觀眾最多的一次直播”。
基于周鴻祎逢人就談網(wǎng)紅經(jīng)濟的行為，外界一度傳出360將進軍直播帶貨的解讀。對此，周鴻祎表示，360沒有任何直播帶貨的計劃，宇宙的盡頭也不止直播帶貨。
周鴻祎進一步解釋稱，自己研究網(wǎng)紅經(jīng)濟是因為用戶接收信息的方式變了，躬身入局才能熟悉水性，做出更好的產(chǎn)品。很多企業(yè)家已經(jīng)邁出第一步了，小米的雷軍、華為的余承東都是神級網(wǎng)紅，“我要向他們學(xué)習(xí)，為360發(fā)聲，給公司節(jié)省廣告費”。
有分析認為，互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)向來是一門較為賺錢的生意，但由于該業(yè)務(wù)涉及諸多法規(guī)、監(jiān)管政策，需要遵守嚴格的合規(guī)要求，過于高調(diào)可能引發(fā)監(jiān)管部門的關(guān)注，進而增加公司的合規(guī)風(fēng)險。
再加上金融業(yè)務(wù)相對復(fù)雜，涉及眾多利益相關(guān)方，一旦出現(xiàn)問題，可能對公司聲譽造成嚴重影響，這也使得不少互聯(lián)網(wǎng)金融公司在對自身品牌進行包裝和宣傳時進行了相應(yīng)的調(diào)整。
有聲音認為，縱使奇富科技目前已為周鴻祎帶來了十分可觀的回報，但在互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)較為敏感的大環(huán)境下，致力于做一名網(wǎng)紅的周鴻祎大概率還將對該板塊采取“悶聲發(fā)大財”的低調(diào)處理態(tài)度。