界面新聞?dòng)浾?| 鄒文榕
首份上市信托公司2023年報(bào)來了。
今日，陜國投A（000563.SZ）發(fā)布2023年年度報(bào)告。截至2023年12月末，公司信托資產(chǎn)規(guī)模5432.61億元，同比增長87.01%。
公司全年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入28.13億元，同比增長46.05%，其中手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入提升11.7%至15.45億元；實(shí)現(xiàn)凈利潤10.82億元，同比增長29.18%。截至期末，公司總資產(chǎn)累計(jì)240.34億元，歸屬于上市公司股東凈資產(chǎn)170.89億元，分別較2022年末提升5.41%和5.37%。
2023年，我國信托行業(yè)步入轉(zhuǎn)型發(fā)展新階段。3月份由原中國銀保監(jiān)會(huì)印發(fā)《關(guān)于規(guī)范信托公司信托業(yè)務(wù)分類的通知》（下稱：三分類《通知》）于6月1日起正式實(shí)施。《通知》明確規(guī)范了信托行業(yè)的業(yè)務(wù)類別、定義與邊界，為行業(yè)指明了本源業(yè)務(wù)發(fā)展方向，也為信托行業(yè)與資管行業(yè)全面接軌提供了制度依據(jù)。
“行業(yè)轉(zhuǎn)型創(chuàng)新大環(huán)境下，傳統(tǒng)融資類業(yè)務(wù)被進(jìn)一步壓縮，標(biāo)品投資、資產(chǎn)服務(wù)信托等創(chuàng)新業(yè)務(wù)前期投入大，盈利模式尚未完全成熟。”在對(duì)過去一年的行業(yè)基本情況描述中，陜國投信托如此表示。
那么，《通知》正式實(shí)施后，陜國投在信托業(yè)務(wù)方面成績?nèi)绾危?/p>
年報(bào)顯示，2023年，公司加速轉(zhuǎn)型資產(chǎn)管理信托，不斷豐富現(xiàn)金管理、固收及權(quán)益等產(chǎn)品類型，標(biāo)品資產(chǎn)管理信托規(guī)模超千億，運(yùn)用QDII工具新增境外資產(chǎn)配置超40億元。
同時(shí)，在資產(chǎn)服務(wù)信托業(yè)務(wù)方面，公司聚焦國企應(yīng)收賬款等開展財(cái)產(chǎn)權(quán)服務(wù)信托超2000億元，運(yùn)用資產(chǎn)證券化盤活存量資產(chǎn)36.35億元；公益慈善信托則首次成立了800萬元慈善信托，支持西北工業(yè)大學(xué)關(guān)鍵核心技術(shù)研發(fā)等。
具體來公司信托項(xiàng)目資產(chǎn)負(fù)債標(biāo)情況，截至2023年末，陜國投信托管理的信托資產(chǎn)規(guī)模同比提升87.70%至5318.26億元。其中，集合類信托、單一信托和財(cái)產(chǎn)權(quán)信托規(guī)模分別為2240.93億元、403.96億元和2673.37億元。
從信托項(xiàng)目資產(chǎn)負(fù)債表不難發(fā)現(xiàn)，過去一年，陜國投信托債權(quán)投資規(guī)模提升明顯。截至期末，公司債權(quán)投資規(guī)模較期初猛增2.43倍至2989億元。
同時(shí)，公司交易性金融資產(chǎn)規(guī)模也實(shí)現(xiàn)放量，全年提升44.09%至1124.23億元。
年報(bào)解釋，債權(quán)投資增長主要系配置的債權(quán)類信托計(jì)劃增加所致，而交易性金融資產(chǎn)則為證券市場(chǎng)投資增加。
2023年，公司信托業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營收103.26億元，同比提升2.36倍；其中利息收入99.86億元，同比提升16.01%。但投資收益同比下滑26.94%至32.18億元。
信托資產(chǎn)管理方面，主動(dòng)管理型信托同比提升20%至2317.5億元；被動(dòng)管理型信托同比增長2.36倍至3000.76億元，其中，事務(wù)管理型信托提升2.65倍至3000.76億元。
此外，信托資產(chǎn)運(yùn)用看，截至期末，公司投向房地產(chǎn)領(lǐng)域的信托資金占比首次下降到5%以下至3.7%，基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)和其他領(lǐng)域投向則分列前二，資金占比分別為37.14%和27.04%。
“當(dāng)前，我國信托行業(yè)正面臨加速分化、激烈競爭的發(fā)展格局。部分信托公司轉(zhuǎn)型布局早，當(dāng)前已具備在標(biāo)品投資與資產(chǎn)服務(wù)信托領(lǐng)域的發(fā)展基礎(chǔ)?！贬槍?duì)行業(yè)發(fā)展格局，陜國投提到。
但另一方面，陜國投信托也指出，從近年來我國信托行業(yè)的發(fā)展形勢(shì)看，信托公司在資產(chǎn)服務(wù)信托等藍(lán)海領(lǐng)域的馬太效應(yīng)也將進(jìn)一步顯現(xiàn)。
為此，在信托業(yè)務(wù)新分類后，陜國投信托認(rèn)為，我國信托行業(yè)的發(fā)展面臨三大趨勢(shì)：一是資產(chǎn)服務(wù)信托將成為信托行業(yè)的重要展業(yè)模式；二是科技與研發(fā)能力將成為信托公司發(fā)展的重要競爭力；三是信托行業(yè)將把加快服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為生命線。
值得一提的是，盡管信托業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型方面可圈可點(diǎn)，但在固有業(yè)務(wù)方面，截至2023年末，陜國投信托固有業(yè)務(wù)投融資情況不良率也有所提升。
截至期末，公司按原值計(jì)算的不良資產(chǎn)累計(jì)18.1億元，不良率為8.46%，其中，不良率較2022年增長1.59個(gè)百分點(diǎn)。
據(jù)公司解釋，2023年不良資產(chǎn)原值較上年上升的原因是公司將部分金融資產(chǎn)劃入不良資產(chǎn)，同時(shí)計(jì)提減值也相應(yīng)增加，按凈值計(jì)算的不良率較上年有所下降（從2022年末的1.92%下降至1.64%）。
2023年末公司不良資產(chǎn)余額主要為正在清收處置抵質(zhì)押資產(chǎn)的利澤1號(hào)，創(chuàng)元39號(hào)等項(xiàng)目原值17.99億元，按照要求計(jì)提減值準(zhǔn)備后凈值3.16億元。
截至2023年末，陜國投信托自有資產(chǎn)總計(jì)204.19億元，較2022年末增長4.26%。