文|鰲頭財經 寧曉敏 屠玲
新能源車企苦“寧王“久矣。
在寧德時代（300750.SZ）的“客戶表”里，上汽（600104.SH）、蔚來（09866.HK）、理想（02015.HK）、吉利（00175.HK）被特別提及，表示其重要程度。
然而，12月中旬，吉利旗下極氪汽車正式發(fā)布全球首款量產800V磷酸鐵鋰超快充電池——金磚電池，近一段時間，上汽、理想等都在積極地自主研發(fā)電池技術。
當前，寧德時代在行業(yè)內處于支配地位，當合作車企一個個“揭竿而起”，“去寧王化”進程加速之下，公司創(chuàng)始人兼董事長曾毓群需要費一番腦筋，考慮如何保住“江山”。
電池領域保持統(tǒng)治地位
日前，四川經濟和信息廳發(fā)布關于宜賓三江時代新能源科技有限公司四川時代動力電池生產基地P5擴建項目的節(jié)能審查意見。文件顯示，原則同意該項目節(jié)能報告。
據了解，上述項目總投資63.74億元，項目建設電芯生產線、模組/無模組PACK工藝生產線及生產配套附屬設施。項目建成后，形成年產61GWh鋰離子動力電池的生產能力（分兩期建設，其中7期年產30.5GWh鋰離子動力電池，8期年產30.5GWh鋰離子動力電池）。
四川時代動力是“寧王”寧德時代旗下公司。早在2019年10月，該項目在宜賓臨港經開區(qū)注冊，項目總投資560億元，建設年產能270GWh動力電池生產基地，這也是全球最大規(guī)模的動力電池生產基地。其中項目1-6期落地宜賓東部產業(yè)園，7-10期落地宜賓長江工業(yè)園。目前，1、2、3、5、6期已經投產。
2023年半年報中，寧德時代引用機構數(shù)據顯示，在動力電池領域，根據SNE Research數(shù)據，公司2017至2022年連續(xù)6年動力電池使用量排名全球第一，2023年1-5月公司動力電池使用量全球市占率為36.3%，較去年同期提升1.7個百分點，仍排名全球第一。在儲能領域，根據SNE Research數(shù)據，公司2021、2022年連續(xù)2年儲能電池出貨量排名全球第一。2023年1-6月，公司儲能電芯產量排名全球第一。
2023年11月，寧德時代裝車量達到19.7GWh，市占率也達到了43.91%。第二位的比亞迪裝車量為10.2GWh，市場占比為22.73%。
分板塊來看，無論是在三元電池還是磷酸鐵鋰電池領域，寧德時代的市場占比都是最高。
具體來看，2023年11月，寧德時代三元電池裝車量為9.07GWh，占比近六成。磷酸鐵鋰電池裝車量10.63GWh，占比近四成。
值得注意的是，比亞迪11月的動力電池裝車量依然全部來自于磷酸鐵鋰電池，其在該領域的市占率為34.99%，被寧德時代以36.52%的占比反超。
不過，在此之前，比亞迪已經連續(xù)7個月在該領域保持第一，因此在前11個月磷酸鐵鋰電池累計市場份額的排名上，比亞迪仍以超7個百分點的優(yōu)勢位列榜首，市場份額為41.11%。
由此來看，寧德時代在行業(yè)內依然處于當仁不讓的支配地位。
然而，寧德時代2021年動力電池裝車量80.51GWh，市場占比52.1%。比亞迪裝車量25.06GWh，市場占比16.2%。排名第三的則是中創(chuàng)新航（中航鋰電），裝車量9.05GWh，市場占比5.9%。
總體來看，寧德時代動力電池裝車量雖然遙遙領先，但市場占比卻下滑了。
重要合作車企紛紛自研電池
動力電池裝車量上，寧德時代從過去市場占有率絕對龍頭，到現(xiàn)在下降到維持在四成左右，這與“去寧王化”不無關系。
在2023年的世界動力電池大會上，廣汽集團（601238.SH）董事長曾慶洪表示：“動力電池的成本已經占到電動汽車成本的近60%，我們現(xiàn)在不是在給寧德時代打工嗎？”
面對如此“調侃”，寧德時代表示，自己也是“打工人”，作為電池廠商，寧德時代是在給上游原材料工廠“打工”。
然而，從業(yè)績上看，寧德時代這個“打工仔”堪稱“打工皇帝”。
2022年，寧德時代實現(xiàn)營業(yè)收入3285.94億元，同比增長152.07%；凈利潤307.29億元，同比增長92.89%。
而寧德時代供貨的新能源車企們，普遍處于嚴重虧損之中，這也難怪曾慶洪拋出“打工論”。
天眼查顯示 ，目前，受多種因素影響，鋰離子電池組的價格創(chuàng)下新低。鋰離子電池組的價格在下降14%后，已降至139美元/千瓦時，繼2022年價格上漲后，電池價格又回到了2020年的水平。
近日，有機構梳理了A股31家鋰電池上市公司（僅中游電池制造環(huán)節(jié)公司，不包含上游材料及設備領域公司）業(yè)績情況。
在凈利潤同比增幅方面，2023年前三季度，31家上市公司中有16家鋰電池上市公司實現(xiàn)正增長，占比約51.16%，也就說近半數(shù)凈利負增長。
2023年前三季度，寧德時代實現(xiàn)營業(yè)收入2946.77億元，同比增長40.10%，凈利潤311.45億元，同比增長77.05%。
可見，行業(yè)發(fā)生變化之下，寧德時代依舊“獨善其身”，而且利潤增幅要大幅超過營收。在這樣的背景下，不少新能源汽車開始自主研發(fā)電池技術。
2023年半年報中，在國內市場，寧德時代與上汽、蔚來、理想、吉利、宇通（600066.SH）、徐工集團等車企強化合作關系。
近期，國家能源局發(fā)布了《國家能源局“十四五”第一批“賽馬爭先”創(chuàng)新平臺的批復》，上汽集團旗下捷氫科技牽頭申請的國家能源燃料電池研發(fā)中心入圍“燃料電池”賽道“賽馬爭先”名單。
“未來兩年是我國氫能與燃料電池產業(yè)發(fā)展最重要的窗口期，今天研發(fā)中心的啟動恰逢其時?！鄙掀瘓F副總裁、總工程師祖似杰表示。
今年5月，理想L7上市即熱銷，從上市資料來看，其動力電池供應商是蜂巢能源。資料顯示，蜂巢能源脫胎于長城汽車的動力電池事業(yè)部，是近年快速崛起的動力電池企業(yè)。
12月14日晚，吉利控股集團旗下極氪智能科技控股有限公司，正式發(fā)布全球首款量產800V磷酸鐵鋰超快充電池——金磚電池。
如此下去，寧德時代的市場地位將一步步被蠶食，未來前景著實要讓曾毓群費一番腦筋。