2023年12月26日午盤，TMT板塊繼續(xù)領(lǐng)跌A股，云計(jì)算50ETF（516630）一度重挫跌超3%，隨后探底回升、跌幅收窄。持倉(cāng)股中，太極股份、中國(guó)長(zhǎng)城、航天宏圖、中國(guó)軟件、拓爾思、新易盛等跌幅居前。

興業(yè)證券最新研報(bào)認(rèn)為，海外SaaS廠商估值擴(kuò)張，關(guān)注國(guó)內(nèi)映射機(jī)會(huì)。伴隨美元加息預(yù)期變化及相關(guān)公司業(yè)務(wù)推進(jìn)，以Salesforce、Adobe、微軟等為代表的海外云廠商迎來(lái)了新一輪估值擴(kuò)張。國(guó)內(nèi)云計(jì)算產(chǎn)業(yè)相對(duì)海外具備更大的成長(zhǎng)空間，且部分相關(guān)龍頭公司基本面回暖，估值性價(jià)比高。

海內(nèi)外AI大模型繼續(xù)狂飆，商業(yè)化AI產(chǎn)品應(yīng)用落地加速，算力需求居高不下，AI產(chǎn)業(yè)鏈迎來(lái)新一階段的催化，疊加政策扶持人工智能產(chǎn)業(yè)鏈的力度不減，云計(jì)算50ETF（516630）、大數(shù)據(jù)50ETF（516000）覆蓋的AI應(yīng)用、算力租賃、數(shù)據(jù)要素等熱門板塊的景氣度有望持續(xù)上升。